ь).
Для підрахунку заставної вартості в кожному іпотечному банку є відповідні інструкції, які розробляються правлінням банку і завіряються державними органами нагляду у сфері фінансової діяльності.
Засоби для надання кредиту банк добуває шляхом продажу заставних листів. Таким чином, умови, на яких банк може надати кредит, залежать від положення на ринку цінних паперів. Заставні листи звичайно продаються нижче номіналу, на основі біржового курсу боргових зобов'язань. Курс продажу, однак, не відповідає чистому виторгу, одержуваної банком від продажу заставних листів. Основна причина полягає в тому, що іпотечні банки змушені продавати свої цінні папери через інші банківські установи, головним чином через комерційні банки. За цю посередницьку діяльність іпотечний банк платить мито, так звану боніфікація. Чиста виручка = курс продажу - боніфікація. p> Випускаючи заставні листи, банк зобов'язується виплачувати по них тверді відсотки на весь час дії емісії. Крім того, банк несе власні поточні витрати. Отже, процентна ставка повинна покривати не тільки виплату відсотків власникам цінних паперів, а й поточні витрати банку.
Так як іпотечний банк не змінює відсоток виплат по заставних листів протягом усього терміну їх дії, він може і своїм позичальникам на цей термін установлювати твердий відсоток виплати кредиту. Цим і відрізняються кредити, надані за рахунок продажу заставних листів, від кредитів ощадбанків або інших банківських установ.
В даний час заставні листи випускаються на термін 10 років. Перед емісією здійснюється коректування умов надання кредиту відповідно до станом ринку цінних паперів. У разі зниження відсотка за заставними листами, як правило, зменшується відсоток по кредиту. На практиці вимога банком відсотків за надання кредиту викликає нерозуміння з боку кредитоотримувача, бо він не знає, з чим це пов'язано. Відсоток за надання необхідний, оскільки банк, пропонуючи кредит, зобов'язаний підготувати умови його надання, і не має права їх змінювати, незважаючи на можливе погіршення ситуації на ринку цінних паперів.
Щоб надати запропонований кредит, банк повинен продати заставні листи, за якими він сплачує відсотки їх власникам. З іншого боку, іпотечні позики видаються НЕ відразу, а, наприклад, з просування будівельних робіт. Відсотки банк отримає тільки після видачі кредиту. Щоб заповнити цей розрив між виплатою відсотків за заставними листами та надходженням відсотків за кредит, і необхідний відсоток за надання, який, як правило, становить 0,25% на місяць.
Іпотечні банки надають боржникам право дострокової виплати кредиту (повністю або частково) після витікання договірного терміну виплати відсотків. Загалом же термін виплати відсотків встановлюється не менше 10 років, тобто час дію-вия закладних аркушів. Якби позичальник мав право повернути кредит незабаром після його отримання, банк опинився б у сумнівному положенні, коли він був би змушени...
