нах. Як правило, вони надаються на 2-10 років. Наприклад, у ПАР податкові канікули можуть отримати тільки промислові компанії, що мають державну ліцензію. Нерідко державні та місцеві влади одночасно застосовують систему податкових канікул і зниження податкових ставок.
Податкові канікули переважні для компаній з кількох причин:
- сприятливі для інвесторів, які очікують високих прибутків і вкладають капітал незалежно від наявності або відсутності подібних пільг;
- забезпечують великі можливості для відходу компанії від оподаткування за рахунок механізму трансфертних цін;
- термін податкових канікул формально обмежений, але дозволяє викупити вкладений капітал і почати новий процес інвестування. Іншими словами, компанія навмисно закриває проект, а потім знову запускає його під іншою назвою, щоб продовжити податкові канікули;
- обмежений термін податкових канікул стимулює приплив капіталу в короткострокові проекти, здатні принести прибуток до закінчення їх терміну. ​​
Більше дієвими інструментами для залучення капіталу є інвестиційні знижки і податковий кредит. Доходи від застосування цих пільг прозоріші, їх легше контролювати.
Система податкового кредиту проста і ефективна. Якщо сума податкового кредиту, наданого компанії, визначена, ця сума перераховується на спеціальний податковий рахунок. Компанія, що одержала податковий кредит, вважається звичайним платником податків, а значить, підлягає усім діючим правилам оподаткування, включаючи визначення оподатковуваного прибутку та декларування доходів. Єдина її відмінність - відповідальність за оподаткування доходів оплачується за рахунок кредитів, що повертаються з податкового рахунку, до тих пір поки сальдо балансу не стане нульовим. Тоді податковий рахунок на певний законодавством період закривається, а його невитрачений залишок дозволяється використовувати. Таким чином, інформацію про сукупний дохід компанія не надає, оскільки пільга діє протягом всього встановленого терміну. Якщо сума податкового кредиту пріоритетною компанії відома, вона може бути включена в її баланс в якості податкових витрат і підлягає тій же перевірці, що і будь-які інші форми витрат. Іншими словами, податковий кредит - відрахування з податку на прибуток частини інвестиційних витрат компанії: цей кредит може використовуватися для наступних капіталовкладень.
Інвестиційні знижки, що припускають зниження податкових ставок, застосовуються аналогічно податкових кредитів і надають аналогічний ефект. Єдина відмінність між ними полягає в наступному. Корпоративний податок стягується за кількома ставками, тоді як сума інвестиційної знижки визначається в абсолютному вираженні, а не у формі податкової ставки.
Інвестиційна знижка може надаватися у вигляді зниження податку на прибуток при інвестуванні у видобувні галузі, пов'язані з виснаженням надр.
Пільги у формі інвестиційних знижок і податкового кредиту відрізняються недоліками. ...
