а частина перевищує активну. Найбільш рідко зустрічається варіант. Це говорить про те, що підприємство отримає додаткові джерела фінансування, які формально не будуть використані. У цьому випадку рекомендується запланувати виплату кредитів або більш швидке погашення кредиторської заборгованості (зменшити пасиви до величини активів). Можна також запланувати додаткове кредитування покупців, збільшення запасів (збільшення активів до величини пасивів). Рішення буде залежати від стратегії розвитку фірми. Якщо завдання підприємства - вижити, то треба піти по першому шляху. Якщо керівництво налаштоване на проведення агресивної політики проникнення на нові ринки з новими продуктами, то переважніше другий шлях.
Найбільш часто зустрічається випадок - брак фінансування, тобто активна частина балансу перевищує пасивну. Якщо неузгодженість невелике (1-3% від валюти балансу), то його можна ліквідувати за рахунок коригування поточних активів і пасивів (зменшення дебіторської заборгованості і запасів). Якщо неузгодженість значне, то необхідно залучення зовнішніх джерел фінансування: довгострокові кредити і позики, емісія акцій.
Залучення зовнішніх джерел фінансування виправдано тільки в тому випадку, якщо підприємство реалізує великі інвестиційні проекти. Фінансування просто основної діяльності за рахунок цих джерел неприпустимо.
Формуючи прогнозний баланс, підприємство тим самим доводить економічне планування до фінансового. Останній крок фінансового планування - це розрахунок фінансових коефіцієнтів, тобто оцінка ефективності розробленої системи.
3.4 Прогнозування фінансового стану підприємства
Система фінансового планування та бюджетування, розроблена в ході виконання дипломної роботи, є ефективною, оскільки сприяє поліпшенню, як фінансових показників підприємства, так і його господарської діяльності в цілому.
Відбулося збільшення суми грошових коштів на 1784,9 тис. руб., скорочення дебіторської заборгованості на 1309,1 тис. руб.
Збільшення власного капіталу склало 6254,2 тис. руб., дане збільшення відбулося за рахунок зростання чистого прибутку підприємства Короткостроковий позиковий капітал зменшився завдяки зменшенню величини кредиторської заборгованості й інших короткострокових пасивів.
Таблиця 36 - Забезпеченість запасів джерелами формування і тип фінансової стійкості ВАТ МКБ" Факел", тис.руб.
ПоказателіУсловное обозначеніе2012г2013 гОтклоненія 2013р. від 2012г.Собственний капиталСК56758630126254Внеоборотные актівиВА6334960298-3051Налічіе власних оборотних коштів (СК-ВА) СОС - 659127149305Долгосрочний позиковий капіталДО5125-26Налічіе довгострокових джерел формування запасів СОС + ДО - 654027399279Краткосрочние кредити і займиККЗ3000-- 3000Общая величина основних джерел формування запасовСОС + ДО + ККЗ - 354027396279Общая величина запасів і затратЗ27191600-1119Ізлішек (+) або нестача (-) власних оборотних коштів для формування запасів СОС - З - 9310111410424Ізлішек (+) або нестача (-) довгострокових джерел формування запасовСОС + ДО - З - 9259113910398Ізлішек (+) або нестача (-) загальної величини основних джерел формування запасів СОС + ДО + ККЗ - З - 625911397398Тіп фінансової устойчівостіxIVI-
Величина власних оборотних коштів в 2012 р. становила - ...
