гляді асоціацій (спілок) фондових бірж, реєстраторів і депозитаріїв, інших професійних учасників фондового ринку Росії.
Саморегулівна організація засновується професійними учасниками ринку цінних паперів з метою забезпечення умов для їх діяльності, дотримання стандартів професійної етики, захисту інтересів професійних учасників ринку цінних паперів, встановлення правил і стандартів проведення операцій з цінними паперами.
Саморегулівна організація не тільки встановлює обов'язкові для своїх членів правила професійної діяльності, стандарти проведення операцій з цінними паперами, а й здійснює контроль за їх дотриманням.
Саморегулівна організація засновується не менше ніж 10 професійними учасниками ринку цінних паперів. Організація набуває статусу саморегулівної на основі ліцензії. Умовою функціонування організації є виконання нею та її членами чинного законодавства. Саморегулівна організація зобов'язана регулярно представляти в ФКЦБ звіти про свою діяльність.
Основні ознаки саморегулівної організації:
добровільне об'єднання;
членство - професійні учасники ринку цінних паперів;
функції і саморегулювання, встановлення формальних правил поведінки учасників організації на ринку;
відносини з державою - держава передає їй частину своїх функцій.
Статус саморегулівних організацій в Росії. За російськими правовим нормам саморегульовані організації можуть приймати форму:
· асоціації;
· професійних спілок;
· професійних громадських організацій.
· Функції саморегулівної організації:
· саморегулювання діяльності учасників на ринку цінних паперів;
· підтримання високих професійних стандартів і підготовка кадрів для ринку цінних паперів;
відстоювання своїх інтересів на ринку і перед державою.
саморегулівних організацій зазвичай є організатори ринку цінних паперів (біржі або їх спілки), об'єднання інших різних груп професійних учасників ринку цінних паперів, що, як правило, знаходить відображення в їхніх назвах.
Основні саморегульовані організації, що мають відношення до російського ринку цінних паперів:
· Національна асоціація учасників фондового ринку (НАУФОР).
· Національна асоціація учасників ринку державних цінних паперів (НАУРаГ).
· Професійна асоціація реєстраторів, трансфер-агентів і депозитаріїв (ПРОТИДІЇ).
· Союз фондових бірж Росії.
· Асоціація валютних бірж.
· Російський біржовий союз (об'єднує товарні біржі).
· Національна фондова асоціація.
Висновок
У ході виконання даної роботи проаналізовано проблеми регулювання російського ринку цінних паперів. На закінчення зробимо основні висновки.
Регулятивна інфраструктура ринку - система регулювання ринку цінних паперів, включає:
регулятивні органи (державні органи та саморегулівні організації);
регулятивні функції і процедури (законодавчі, реєстраційні, ліцензійні та наглядові);
законодавчу інфраструктуру ринку цінних паперів (регулятивні норми, що діють на ринку цінних паперів);
етику фондового ринку (правила ведення чесного бізнесу, затверджувані саморегулівними організаціями);
Регулятивна інфраструктура є однією із забезпечуючих систем ринку цінних паперів.
У Росії до органів державного регулювання ринку цінних паперів належать: Федеральна служба з фінансових ринків (ФСФР); Міністерство фінансів; Центробанк; Антимонопольний комітет; Державна податкова інспекція та ін.
Федеральна служба з фінансових ринків є федеральним органом виконавчої влади з прийняття нормативних правових актів, контролю і нагляду на фінансових ринках, у сфері формування та інвестування коштів пенсійних накопичень і діяльності бірж.
Принциповим є те, що в завданні регулювання ринку цінних паперів інтереси учасників ринку і держави збігаються. Регулювання потрібно для того, щоб попереджати і вирішувати конфлікти учасників, покращувати управління ризиками, зменшувати ймовірність шахрайства, стимулювати збільшення ліквідності, впроваджувати кращі бізнес-практики і стандарти діяльності. Всі ці цілі регулювання загальні як у учасників ринку, так і у держави.
Створення фондового ринку, який був би одним з головних механізмів т...
