Сучасна банківська система США сформувалася в 1980 році під впливом Закону про Федеральну резервну систему і прийнятого Закону про дерегулювання депозитних установі і монетарному контролі. До цього моменту Сполучені Штати залишалися єдиної серед економічно розвинутих держав країною, де централізованої організації не існувало. Банківська структура складалася з величезної безлічі дрібних незалежних банків, сфера діяльності яких обмежувалася дуже незначною територією; число банків до 1860 року досягло 3000, в 1913 році їх було понад 20000, близько 7000 з них були еміссіональнимі національними банками, а інші діяли за законами своїх штатів, і не мали права на емісію банкнот. Така банківська свобода істотно відрізнялася від її європейської трактування.
Американські банки були практично позбавлені будь-якої можливості побудови системи відділень. Банківська фірма, заснована в одному штаті, не мала можливістю поширення своїх операцій за його межі ні через відкриття відділень в іншому штаті, ні будь-яким іншим способом. Після прийняття національного закону про банківську діяльність право на відкриття відділень було збережено лише за тими банками, які увійшли до складу національної банківської системи, вже маючи свої відділення. Тому положення більшості банків, що діяли поза великими містами, в тій чи іншій мірі наближалося до положення місцевих монополій.
Загальнонаціональне банківське законодавство наказувало цілком конкретну схему емісії банкнот. Проте з плином часу переваги цієї схеми ставали все більш сумнівними. Державні облігації, на які був величезний попит як основу емісії банкнот, продавалися звичайно з надбавкою; ця обставина поряд з правилом, що банк міг зробити емісію лише в обсязі 90% вартості куплених облігацій, у значній мірі скоротило прибутковість вкладень для емісійних цілей, і в тих випадках, коли банк мав можливість видавати кредити, не вдаючись до емісії, він вважав за краще так і робити, що породило значні коливання в обсязі банкнот рік від року в залежності від регіону.
Структура та операції Федеральної резервної системи
Ядром сучасної централізованої банківської системи США стала Федеральна резервна система (ФРС), яка складається: 1) з 12 федеральних резервних банків; 2) з великої кількості банків-членів. Відповідно до федерального резервному акту 1913 всі банки-члени Федеральної резервної системи повинні були: а) внести 6% власних капіталів в якості пайового внеску в основний капітал федеральних резервних банків; б) тримати в останніх свої резерви в обсязі 3% суми строкових вкладів та від 7 до 13% суми вкладів до запитання. Федеральні резервні банки були зобов'язані мати резерв в золоті і законних платіжних засобах у розмірі 35% своїх депозитів. Таким чином, пасиви федеральних резервних банків складаються: 1) із власних капіталів, створених за рахунок пайових внесків банків-членів; 2) з банкнотного емісії; 3) з банківських депозитів, що представляють собою резерви банків - членів ФРС.
Зосередження у федеральних резервних банках грошових резервів комерційних банків стало фактором економії грошей. Організація ФРС сприяла економії готівки верб іншому відношенні - завдяки розвитку безготівкових розрахунків, які стали в широких розмірах здійснюватися через федеральні резервні банки.
Разом з тим, створення ФРС посилило централізацію банківської системи США і панування великих банків - цитаделі фінансової олігархії. З кінця 1915 року по с...
