г критичного рівня в 2 млрд. дол Дефіцит федерального бюджету склав 146 млрд. руб. Уряд виявилося не в змозі обслуговувати державний борг. В результаті відбулася різка девальвація рубля, що призвело до кризи на всіх сегментах фінансового ринку (міжбанківського, валютного, дених паперів).
Криза серйозно торкнулася більше половини російських банків. Проте в його епіцентрі виявилися в основному найбільші, так звані В«олігархічніВ», системоутворюючі банки. У них було зосереджено близько чверті активів банківської системи, п'ята частина залишків коштів на рахунках клієнтів. Ці банки мали найбільш розвинену банківську інфраструктуру.
Криза супроводжувався масовим вилученням вкладів з банківської системи, викликаним панікою серед населення. За два місяці обсяг депозитів громадян скоротився на 11,2 млрд. руб. (На 35%) і 1,1 млрд. дол США (на 29%). p> Через недостатності ліквідних коштів банками були зупинені платежі клієнтів. У початку вересня 1998 обсяг платежів, які не проведених банками, склав приблизно 50 млрд. руб.
Різко знизилася стійкість банківської системи. Тільки за офіційною звітності сукупний капітал банків скоротився майже на 40%, або 38 млрд. руб. Реально скорочення було ще масштабнішим.
У цих умовах першочерговими завданнями стали припинення паніки серед населення, відновлення платіжної системи, мінімізація збитків кредиторів. Уряд РФ і Банк Росії зробили певні заходи з подолання наслідків кризи. Поточна ліквідність банківського сектора була підтримана Банком Росії шляхом проведення багатосторонніх взаєморозрахунків і надання стабілізаційних кредитів. Проблема доступу населення до банківських вкладів частково вирішувалася шляхом переведення зобов'язань перед вкладниками найбільших проблемних банків в Ощадбанк Росії.
Спільними документами Уряду РФ і Банку Росії була визначена стратегія дій з реструктуризації банківської системи. Однією з основних цілей державної політики щодо реструктуризації кредитних організацій стало забезпечення життєздатності банківської системи, збереження її ядра. Друга, але не менше важлива мета - захист інтересів кредиторів.
Однак повне фінансове оздоровлення банківської системи за рахунок держави було неможливо. Тим більше мова не йшла про повне покриття за рахунок бюджету зобов'язань банків перед кредиторами. Тому був обраний принцип впливу на ключові проблемні точки для підтримки стабільності банківської системи.
У Росії одним з основних чинників формування політики реструктуризації банків стали саме обмежені фінансові можливості держави. Росія виявилася перед необхідністю самостійно, в умовах бюджетної кризи вирішувати проблему реструктуризації банківського сектора. Для здійснення її процедур було виділено фінансування у розмірі 10 млрд. руб., що склало близько 0,2% ВВП. p> У результаті Уряд РФ і Банк Росії були змушені сконцентрувати свої зусилля на фінансовому оздоровленні відносно невеликої групи банків, проблеми яких надавали досить сильний вплив на загальну ситуацію в економіці.
Для участі держави в процедурах реструктуризації банків в якості спеціалізованої організації було створено Агентство з реструктуризації кредитних організацій (далі - АРКО).
Такий підхід до управління процесом реструктуризації спирався на світовий досвід. Він досить добре зарекомендував себе в цілому ряді країн, що пережили системний банківська криза (США, Швеція, Південна Корея, Мексика).
У Росії АРКО стало однією з робочих інструментів безпосередньої участі держави в процесі фінансового оздоровлення банківської системи. Необхідно підкреслити, що реструктуризація банківського сектора не зводилася до створення та діяльності АРКО. хоча останньому і приділялася важлива роль, яка полягала в роботі з певним колом соціально та економічно значущих банків.
АРКО було зареєстровано в січні 1999 р. у вигляді небанківської кредитної організації та мало статус відкритого акціонерного товариства. Його статутний капітал був сформований відповідно до Федерального закону В«Про федеральному бюджеті на 1999 рік В»та становив 10 млрд. руб. До практичної діяльності Агентство приступило у березні 1999 р.
На початковому етапі, не маючи владних повноважень, воно здійснювало процедури реструктуризації, грунтуючись на добровільних угодах з банками та їх засновниками.
Необхідною умовою участі Агентства у фінансовому оздоровленні банку стала згода акціонерів на його перехід під управління Агентства, в тому числі шляхом продажу контрольного пакета акцій.
Агентством були розроблені критерії відбору банків і регіонів, що вимагають першочергових дій з реструктуризації. Це дозволило сконцентрувати зусилля на В«больових точках В»банківської системи.
Були визначені регіони, в яких склалася найбільш несприятлива обстановка в банківському секторі.
Одночасно була сформульована ідеологія роботи АРКО, основні принципи, на підставі яких здійснювалася рестр...
