ючи грошові джерела для задоволення потреб своїх клієнтів. Поряд з ПКУ, на ринку позикових капіталів функціонують і кредитно-фінансові установи. Однак, всі небанківські фінансові посередники, які працюють на грошовому ринку, виконують однакові і важливі функції, які схематично представлені на рис. 6. br/>В
Малюнок 6 - Функції кредитних установ небанківського типу та небанківських фінансових посередників [5, с.518]
Як видно на рис.6, функції небанківських кредитних установ багато в чому схожі з функціями комерційних банків. Розглянемо характеристику кожної з представлених на рис.6 функцій. p align="justify"> Функція мобілізації доходів і заощаджень фізичних осіб і перетворення їх в позичковий капітал. Доречно зазначити, що ПКУ залучають кошти населення у вклади за вищими, в порівнянні з банками, відсотковими ставками. Крім того, вони залучають кошти населення, реалізуючи емітовані ними цінні папери. До того ж, як правило, вони залучають кошти на тривалий термін, обумовлений або двостороннім, або одностороннім договором між ПКУ та його клієнтом, перетворюючи при цьому залучені кошти в позичковий капітал. p align="justify"> Останнє обумовлено тим, що залучаючи розрізнені невеликі суми коштів, фінансові посередники небанківського типу перетворюють їх в позичковий капітал, який надалі вони можуть розміщувати на свій розсуд - чи то надаючи позики, чи то страхуючи майно та життя.
Функція посередника в реалізації позичкового капіталу виражається в тому, що ПКУ посредничают в наданні іпотечних позик.
Функція постачальника спеціалізованих кредитно-фінансових послуг виражається в тому, що небанківські кредитний розваг і кредитно-фінансові установи надають своїм клієнтам цілий ряд послуг, не надаються їм комерційними банками. Наприклад, послуги ломбардів, що надають дрібні споживчі позики, послуги страхових товариств та ін послуги. p align="justify"> Це обумовлено тим, що фінансові посередники шляхом об'єднання позичкової та інвестиційної діяльності цілої групи позичальників зменшують ризик кожного з своїх вкладників, які стали членами небанківської кредитної установи з метою отримання допомоги від останнього.
На відміну від інвесторів, які вкладають свої кошти в цінні папери через небанківських фінансових посередників, інвестори, що купують цінні папери самостійно і, відповідно, діють на свій страх і ризик, схильні і одному і другому видами ризиків.
Узагальнюючи функції всіх видів фінансових посередників, можна виділити найголовніші, загальні для всіх видів фінансових посередників:
фінансовий посередник здійснює диверсифікацію ризику шляхом розподілу вкладень з різних видів фінансових інструментів
фінансовий посередник здійснює перевірку платоспроможності позичальника, що також знижує кредитний ризик
фінансовий посередник...
