fy"> До кінця 2011 року поточна ліквідність також залишилася позитивною А1 gt; П1 і А1 + А2 gt; П2 (279630 тис. Руб. Gt; 80640 тис. Руб. І 437 827 тис. Руб. Gt; 0 тис. Руб.) І склала 357 187 тис. Руб. До кінця 2012 року поточна ліквідність залишилася позитивною: А1 gt; П1 і А1 + А2 gt; П2 (362 422 тис. Руб. Gt; 101450 тис. Руб., А 599 414 тис. Руб. Gt; 0 тис. Руб.) І стала складати 497 964 тис. руб.
Звідси можна зробити висновок, що підприємство є платоспроможним в короткостроковому періоді.
Визначимо перспективну ліквідність. Порівняємо показник А3 з П3. З таблиці 10,11 і таблиці 12 видно, що перспективна ліквідність з кожним роком зростає: на початку 2010 року склала 57624 тис. Руб .; до кінця року 113 363 тис. руб .; в кінці 2011 року сто тридцять одна тисяча сімсот двадцять три тис. руб., в кінці 2012 року збільшився до 173 106 тис. руб., що значно перевищує суму попереднього року. Звідси видно, це є хорошою базою для довгострокової платоспроможності.
2.5 Визначення чистого оборотного капіталу
При аналізі балансу на ліквідність також необхідно звернути увагу на такий важливий показник як чистий оборотний капітал (ЧОК) - вільні кошти, що знаходяться в обороті підприємства. Чистий оборотний капітал дорівнює різниці між підсумками розділу II «Оборотні активи» і розділу V «Короткострокові зобов'язання». Чистий оборотний капітал становить суму коштів, що залишилася після погашення всіх короткострокових зобов'язань. Тому зростання даного показника відображає підвищення рівня ліквідності підприємства. Визначимо чистий оборотний капітал підприємства за 2010 рік, 2011 і за 2012 рік:
ЧОК=ОА - КО (тис. руб.),
ЧОК2010нг=338588 - 89462=249126 (тис. руб.);
ЧОК2010кг=429850 - 66222=363628 (тис. руб.);
ЧОК2011кг=575930 - 80640=495290 (тис. руб.);
ЧОК2012кг=782483 - 101450=шістсот вісімдесят одна тисяча тридцять три (тис. руб.).
Коментар:
На підставі проведених розрахунків можна зробити висновок, що короткострокові зобов'язання покриваються оборотними активами за весь період 2010-2012рр. Вільна сума після погашення всіх короткострокових зобов'язань залишається. Це говорить про те, що ліквідність підприємства за цей період є високою.
Тепер визначимо потреба підприємства в оборотних коштах. Вона встановлюється за формулою:
Пос=З + ДЗ - КЗ (тис. руб.),
де: Пос - потреба підприємства в оборотних коштах;
З - середня вартість запасів за розрахунковий період;
ДЗ - середня вартість дебіторської заборгованості з терміном погашення до 12 місяців за розрахунковий період;
КЗ - середній залишок кредиторської заборгованості за розрахунковий період.
Пос2010=90 609,5 + 110 969,5 - 68 317,5=133 261,5 (тис. руб.);
Пос2011=129 157,5 + 134 233,5 - 73431=189960 (тис. руб.);
Пос2012=160586 + 197 594,5 - 91 045=267 135,5 (тис. руб.).
Коментарі:
З розрахунків видно, що?? 2010 малася потреба в оборотних коштах і становила 133 261,5 тис. Руб. А в 2011 році цієї потреби трохи зросла і склала 189 960 тис. Руб., Про що говорить зменшення запасів. А до кінця 2012 року потреба підприємства в оборотних коштах зросла ще більше і склала 267 135,5 тис. Руб.- Це пов'язано зі збільшенням дебіторської заборгованості і зниженням кредиторської заборгованості.
Коефіцієнти ліквідності та платоспроможності.
Коефіцієнти ліквідності дозволяють визначити здатність підприємства сплатити свої короткострокові зобов'язання протягом звітного періоду. Найбільш важливими серед них є наступні:
· коефіцієнт загальної (поточної) ліквідності;
· коефіцієнт термінової ліквідності;
· коефіцієнт абсолютної ліквідності;
· коефіцієнт власної платоспроможності.
Розрахуємо їх у таблиці 13.
Таблиця 13 - Відносні показники платоспроможності та ліквідності підприємства (Коефіцієнти фінансової ліквідності та платоспроможності)
Таблиця 13 - Відносні показники платоспроможності та ліквідності підприємства (Коефіцієнти фінансової ліквідності та платоспроможності).
Показник ліквідностіЧто характерізуетРекомен. знач.ФормулаРасчетКомментарій1.Общая (поточна) ліквідностьДостаточность оборотних коштів у підприємства для покриття своїх короткострокових зобов'язань. Характеризує також запас фі...
