і пасиву прогнозного балансу проводиться на основі наступних припущень:
. Виручка від реалізації збільшиться в плановому періоді не менш отриманого значення q (допустимого темпу нарощування економічного потенціалу).
. Ціни на ресурси (матеріали) зміняться непропорційно зростанню виручки.
. Витрати на оплату праці зміняться непропорційно зростанню виручки.
. Відрахування у позабюджетні фонди зростуть так само, як і витрати на оплату праці.
. Дебіторська заборгованість та грошові кошти зміняться пропорційно зростанню виручки.
. Кредиторська заборгованість постачальникам зміниться пропорційно зміні вартості витрат на ресурси.
. ПДВ по придбаних цінностей зміниться пропорційно зміні вартості запасів.
. Амортизаційні відрахування в плановому періоді не зміняться.
. Довгострокові зобов'язання, необоротні активи та статутний капітал (власний капітал за вирахуванням нерозподіленого прибутку) беруться в прогнозний баланс незмінними.
Для розрахунку планового балансу будемо використовувати показник допустимого темпу нарощування економічного потенціалу підприємства за умови збереження сформованих пропорцій фінансових показників.
q = (3.1)
де q - допустимий темп нарощування економічного потенціалу за умови збереження сформованих пропорцій фінансових показників,%;
r - коефіцієнт реінвестування;
Km - комерційна маржа;
Кt-коефіцієнт трансформації;
Кф - коефіцієнт фінансування.
(3.2)
де Фн - фонд нагромадження;
ЧП - чистий прибуток.
В
Кm = (3.3)
де НРЕІ - нетто результат експлуатації інвестицій;
В - виручка;
БП - балансовий прибуток;
% до - відсотки за кредит, що відносяться на собівартість.
Кm =
Kt = (3.4)
де Вб - валюта балансу
Kt = 1,43
Kф = (3.5)
де СК - власний капітал.
Kф = 2,31
1) розрахували q = 6%, отриманий результат говорить про те, що можна збільшити виручку на 6% без зміни структури джерел коштів виробництва підприємства;
) на плановий рік прогнозується збільшення виручки на 10%, що вимагатиме зміни структури джерел підприємства, а, відповідно, і активу;
) за оцінкою фахівців ціни на споживані ресурси будуть вище, ніж у базисному періоді, в сер...
