відчутним наприкінці 1994р., коли процентні ставки за депозитами стали позитивними.
Необхідно вказати причини, що змусили банки активізувати депозитну політику, які виявляються при вивченні склався в той час ситуації на фінансовому ринку. Ці причини можна назвати кон'юнктурними, так як вони важливі на короткому періоді часі і при зміні ситуації вже можуть стати неактуальними.
Важливо відзначити, що населення вже мало деякі заощадження. За офіційними даними, заощадження та готівкові гроші на руках склали на кінець 1994р. 5096,2 млн. тенге. У дійсності, за нашими оцінками, реальна величина заощаджень громадян досягає величини, набагато перевищує зазначену суму, так як населення активно рекапіталізувала свої накопичення. І ця сума досить велика, щоб викликати інтерес банків до залучення цих коштів. Це можна назвати першою локальної причиною.
Можна відзначити, що населення вже почало активно шукати ефективні і, найголовніше, надійні способи вкладення своїх заощаджень. Різні високоризикові види вкладень вичерпали ліміт довіри у населення. Про це свідчить хвиля банкрутств різних трастових, венчурних підприємств, що прокотилася в той час. Тому до кінця 1994р. населення психологічно тяжіло до вкладення грошей в стійкі, юридично легітимні фінансові установи, якими є банки. Можна сказати, що після цих подій ми ринково подорослішали, перестали шукати неадекватно високі відсотки. Це друга локальна причина, що зажадала глибокого аналізу і зміни депозитної політики.
До всього цього необхідно додати, що ряд банків почав розробку різних програм, привабливих для потенційних вкладників. Тобто на фінансовому ринку з'явився елемент конкуренції між банками за вкладників. Конкуренція на депозитному ринку починаючи з того часу посилюється, оскільки робота в цій сфері тільки починається. Це є третьою локальної причиною для проведення активної, можна навіть сказати агресивної депозитній політиці.
Крім цього, досить привабливими для населення стали податкові пільги (спочатку оформлені як тимчасові) при вкладенні коштів у банківські депозити. Фізичні особи звільнені від податку на дохід по депозитах. p> У розвинених банківських системах банки відіграють важливу роль у залученні заощаджень населення, підприємств, примушуючи працювати величезні грошові маси на розвиток економіки. Аналіз пасивів найбільших світових банків показує, що заощадження населення та кошти підприємств складають у зобов'язаннях банків у середньому 70-80%. У Казахстані аналогічний показник, який включає кошти на розрахункових рахунках, вклади, депозити, в середньому для банків дорівнював в кінці 1994р всього 15-35%. Загальна сума вкладів і депозитів у пасивах банків у середньому коливалася від декількох відсотків до 25%. Це говорить про те, що банки Казахстану в той час в неповній мірі використали свої можливості по залученню коштів населення і підприємств. Подальші події на депозитному ринку показали, що банки досить активно ки...
