Порівняльна характеристика інвестиційної діяльності по страхуванню життя і страхуванню іншому, ніж страхування життя
Характер інвестірованіяСтрахованіе жізніСтрахованіе інше, ніж страхування жізніДолгосрочноеВ зв'язку з тривалими термінами договорів страхування можуть застосовуватися довгострокові інвестиційні процеси зв'язку з відносно короткими термінами договорів страхування (рік) інвестиції носять короткостроковий характерДоходностьНеобходімо отримання стабільного доходу, так як прибуток від інвестиційної діяльності враховується при визначенні страхової премііМеньшіе вимоги до прибутковості в порівнянні з ліквідністю вложенійЛіквідностьНе грає такої великої ролі - потреба в грошових коштах покривається за рахунок узгодження термінів виплат з термінами інвестірованіяЯвляется найважливішим принципом інвестірованіяУчет інфляційних процессовНеобходімо враховувати інфляцію, оскільки договори долгосрочниеПо більшості видів страхування інфляцію годі й учітиватьОб'емінвестіційЗначітельний, часто постійно збільшується за рахунок капіталізацііОб'ем інвестицій переменнийСогласованіе термінів виплатСрок виплат часто визначений у договорі страхування (страхування на дожиття) Термін виплати є випадковою величиною; необхідно враховувати розподіл вибуття?? ів протягом року з різних видів страхування і тривалий характер врегулювання великих страхових случаевПрімечаніе - складено автором на основі джерела [8]
Розглянуті принципи різною мірою актуальні в залежності від спеціалізації страхової організації. Для страховиків, що спеціалізуються на проведенні операцій зі страхування життя, характерного дисконтированием внесків з урахуванням норми прибутковості, очевидний пріоритет потреби в інвестиційному доході. Принцип ліквідності ж не має першорядного значення, оскільки цей вид страхування зазвичай носить довгостроковий характер. [9]
Для страховиків, що займаються проведенням операцій по ризикових видах страхування, важлива, насамперед, ліквідність активів.
Зокрема, для страхових компаній, що займаються переважно іншими видами страхування, ніж страхування життя, найважливішим принципом інвестиційної діяльності є ліквідність, принцип дохідності має менше значення. В силу короткострокового характеру вкладень тут практично не враховується фактор інфляції. При управлінні резервами за договорами страхування життя, навпаки, на першому місці стоїть принцип прибутковості, а ліквідність не грає такої великої ролі завдяки довгостроковому характером договорів та погодженням термінів виплат з термінами інвестування.
З метою забезпечення стабільності страхового ринку та захисту страхувальників від втрат внаслідок невиконання страховими організаціями своїх зобов'язань в багатьох країнах здійснюється державне регулювання і контроль за інвестиційною діяльністю шляхом встановлення нормативів за обсягами інвестицій в різні об'єкти, пред'явлення вимог про надання страховиками інформації про інвестиційні операціях, введення заборон на окремі види інвестицій.
1.3 Державне регулювання інвестиційної діяльності
Джерела прибутку будь-якої страхової компанії, як правило, це прибуток від інвестиційної діяльності. Слід зазначити, що джерелом прибутку може бути і страхова діяльність компанії, проте такій ситуації при справедливому розрахунку премій практично бути не повинно або ж прибуток мала, інакше порушується принцип еквівалентності потоків платежів, у загальносвітовій практиці обсяг виплат становить більше 90% від величини зібраних премій. Але в нашій країні цей показник у середньому дорівнює 70%, тобто по суті, казахстанські страховики завищено оцінюють прийняті ризики і ймовірність настання страхових випадків. Висока частка залишається премії дозволяє не шукати варіанти дохідного і надійного розміщення активів. [10]
Однак на сучасному етапі розвитку все більшого значення набуває необхідність розширення інвестиційної діяльності страхових компаній.
Відповідно до Закону РК від 18.12.00 «Про страхової діяльності» страхування являє собою комплекс відносин щодо захисту законних майнових інтересів фізичної або юридичної особи при настанні страхового випадку чи іншої події, визначеного договором страхування, за допомогою страхової виплати, що здійснюється страховою організацією за рахунок активів. [11]
У Законі сформульовані правові основи взаємовідносин юридичних, фізичних осіб і держави з питань страхових відносин. Відповідно до тексту Закону основа фінансової стійкості страховиків - наявність сплаченого статутного капіталу і страхових резервів, а також система перестрахування. Страхові резерви, утворені страховиками, не підлягають вилученню державою. Страховики мають право розміщувати свої вільні гроші на власний розсуд, у тому числі ...
