о випуск паперових грошей регулюється не стільки потребою товарообігу в грошах, скільки постійно зростаючими потребами держави у фінансових ресурсах, зокрема, для покриття бюджетного дефіциту. Крім того, немає механізму автоматичного вилучення надлишку паперових грошей з обігу.
Розміри емісії паперових грошей обумовлюються, на жаль, не потребою товарного і платіжного обороту в грошах. Випускаються вони, як правило, для фінансування витрат держави, покриття бюджетного дефіциту. Це означає, що, наприклад, при незмінній потреби обороту в грошах або навіть при її зменшенні потреби держави в коштах можуть з тієї чи іншої причини зрости. У цьому випадку збільшення паперово-грошової маси означає надмірний випуск паперових грошей, що веде до їх знецінення. Найбільш типовим є інфляційне знецінення паперових грошей, обумовлене їх надмірною емісією. Знецінення паперових грошей може бути пов'язано також з несприятливим платіжним балансом, (країна отримала з-за кордону платежів менше, ніж зробила сама), з падінням курсу національної валюти. Внаслідок цього паперовим грошам за своєю природою притаманна нестійкість. Недоліки, властиві паперовим грошам, можуть значною мірою усуватися завдяки застосуванню кредитних грошей.
Розширення в практиці господарювання застосування комерційного та банківського кредиту в умовах, коли товарні відносини придбали всеосяжний характер, привело до того, що загальним товаром стають кредитні гроші, які за своїми функціями, сфері обігу, гарантіям і т. д. відрізняються від звичайних грошей і управляються зовсім іншими правилами. Кредитні гроші притаманні більш розвиненою, вищої сфері суспільно-економічного процесу. Вони виникають тоді, коли капітал оволодіває самим виробництвом і надає йому зовсім іншу, ніж раніше, низинну і специфічну форму. У міру розвитку обігу грошова форма платежу стає все більш скороминущої. Одночасно товари все в більшому ступеню отримують суспільне визнання не стільки через гроші, скільки безпосередньо в процесі виробництва. У зв'язку з цим кредитні гроші виростають не з обігу, як товар - гроші в докапіталістичної формації, а з виробництва, з кругообігу капіталу. Грошовий капітал, отже, виступає у формі кредитних грошей. Кредитні гроші пройшли еволюцію: вексель, банкнота, чек, електронні гроші, кредитні картки.
Вексель - письмове зобов'язання боржника (простий вексель) або наказ кредитора боржнику (перекладний вексель - тратта) про сплату визначеної у ньому суми через певний термін. Простий і перекладний векселя - це різновиди комерційного векселя , тобто боргового зобов'язання, що виникає на основі торговельної угоди. Існує також фінансові векселі , тобто боргові зобов'язання, що виникли через надання в борг певної суми грошей. Їх різновидом є казначейські векселі . Останній являє собою короткострокову цінну урядову папір, термін дії якої не перевищує одного року (зазвичай складає 3-6 місяців). Боржником тут виступає держава. Дружні векселі - безгрошовий, не пов'язані з реальною комерційною угодою векселі, які виписуються контрагентами один на одного з метою отримання грошей шляхом обліку таких векселів у банках.
Характерними особливостями векселя є: абстрактність (на векселі не вказано конкретний вид угоди); безперечність (обов'язкова оплата боргу аж до прийняття примусових заходів після складання нотаріусом акта про протест); обертаність (передача векселя як платіжного засобу іншим особам з передавальної написом на його обороті (жиро або індосамент), що створює можливість взаємного заліку вексельних зобов'язань).
Банкнота - це боргове зобов'язання банку. В даний час банкнота випускається центральним банком шляхом переобліку векселів, кредитування різних кредитних організацій і держави. Випуск в обіг банкнот - цього виду кредитних грошей - виробляють зазвичай банки при виконанні кредитних операцій, здійснюваних у зв'язку з різними господарськими процесами. Їх вилучення з обороту виробляється на основі кредитних операцій, виконуваних у зв'язку з господарськими процесами, а не при здійсненні витрат і отриманні доходів державою.
Особливості кредитних грошей полягає в тому, що їх випуск в обіг ув'язується з дійсними потребами обороту. Це означає, що кредитні операції здійснюються у зв'язку з реальними процесами виробництва і реалізації продукції. Позика видається, як правило, під забезпечення, яким служать певні види запасів. Погашення ж позик відбувається при зниженні залишків цінностей. Це дозволяє пов'язувати обсяг платіжних засобів, що надаються позичальникам, з дійсною потребою обороту в грошах. Саме ця особливість являє собою найбільш важлива перевага кредитних грошей.
Найсуттєвіше відмінність між кредитними грошима (банкнотами) і паперов...
