ризики, пов'язані зі зміною вартості її активів і пасивів, розподіляє серед своїх акціонерів.
2.Анализ діяльності комерційних банків в Росії
2.1. Аналіз розвитку депозитних операцій
Сьогодні на ринку депозитів склалася вельми сприятлива ситуація для вкладників. Зволікати з вкладеннями не варто, банки роблять досить щедрі пропозиції-розповідає Дмитро Веретенников. [32] Неприємним сюрпризом, минулого року стала висока інфляція. Уряд у своїх прогнозах розраховувало, що вона не перевищить 8%, але те, що цієї планки досягти не вдасться. У підсумку, інфляція склала 11,9%. Так, схема з покупкою в кінці Грудень 2006 доларів на 100 тис. рублів з подальшим їх розміщенням на рік під 9% (краща на той момент ставка) і продажем валюти по закінченню терміну депозиту в перекладі на рублі принесла сміховинну прибуток - менше 1,5% річних. [34] Про змаганні з інфляцією, напевно, можна нічого й не говорити. Ті, хто відкрили вклад за середньоринковою доларової ставці 7%, взагалі нічого не заробили. А ось покупцям євро шкодувати немає про що. Через зростання цієї валюти депозити в ній у минулому році виявилися вигідними. Придбавши під завісу позаминулого року євро на 100 тис. рублів і поклавши їх під 8% річних, в рублевому еквіваленті можна було одержати прибутковість 12%, тобто навіть трохи вище інфляції. p> Що стосується ставок за вкладами, то спостерігалося два протилежних тренда: спочатку банки активно їх знижували, а потім так само дружно вирішили їх підняти. [36] На початок літа практично всі найбільші банки (Ощадбанк, ВТБ 24, Банк Москви, В«УралсибВ», Росбанк) зменшили прибутковість по своїх вкладами в середньому 1-1,5%. З січня по червень Центробанк (ЦБ) двічі знижував ставку рефінансування, опустивши її з 11 до 10%. Цілком можливо, ставки за вкладами до кінця року впали б ще більше, але всі змінилося в кінці літа, коли в США грянув іпотечна криза. На світовому фінансовому ринку він створив проблеми з ліквідністю, що відбилося і на вітчизняній банківській системі. Якщо банки постраждали (зарубіжні кредити для них стали дорожче), то вкладникам криза виявилася на руку. Скорочення потоку у вигляді іноземних позик російські банки постаралися компенсувати за рахунок залучення коштів населення. В результаті з жовтня ставки за вкладами у середніх і дрібних банках пішли вгору, а в середині Грудень відсотки за депозитами підняли роздрібні гіганти - ВТБ 24 і Альфа-банк. У середньому ставки протягом осінньо-передноворічного підвищення зросли на 1-2%. p> В останні роки темпи зростання депозитів фізичних осіб в рублях практично постійно випереджають темпи зростання валютних депозитів. Дана тенденція продовжилася і в поточному році. На 1 Липень 2007 частка валютних вкладів у банках з початку року знизилася на 2,2 п.п., склавши 14,2% у загальному обсязі вкладів. [6]
Загалом зміни валютної структура депозитів в чому визначаються динамікою курсу рубля до долару на внутрішньому ринку. Як правило, при ослабленні рубля, валютні депозити (у доларовому вираженні) за темпами зростання починали зближатися з динамікою рублевих вкладів. Тим не менш, темпи зростання рублевих депозитів завжди залишалися вище динаміки валютних заощаджень. Очевидно, це говорить про те, що вкладники виходячи з стійкої тенденції зміцнення курсу карбованця, все більшою ступеня за краще робити заощадження саме в національній валюті.
Стабілізація динаміки рубля в кінці 2006 р. і початку 2007 р. привела до того, що темпи приросту валютних депозитів знову стали позитивними. У свою чергу відносне уповільнення динаміки рублевих вкладів і їх зближення з валютними у I кварталі 2007 р. відбулося внаслідок загального уповільнення припливу вкладів у банківську систему після рекордного IV кварталу 2006 р.
У II кварталі 2007 р. розрив у темпах росту рублевих і валютних вкладів, внаслідок що стався зміцнення рубля до долара, знову збільшився. p> Про зміщення переваг на користь рублевих депозитів, також свідчить і зміна тимчасової структури валютних вкладів. Якщо до 2005 р. зростання валютних депозитів практично повністю забезпечувався за рахунок заощаджень, розміщених на термін понад 1 рік, то з кінця 2004 р., розрив у темпах зростання короткострокових і довгострокових валютних депозитів скоротився. [6] Зазначений говорить про те, що навіть довгострокові вклади у валюті все менше розглядаються населенням в якості ефективного інструменту накопичення. З короткострокових змін можна відзначити, що валютні депозити, як короткострокові, так і довгострокові, знизили темпи зростання в I і II кварталах 2007 р. після деякого прискорення в IV кварталі 2006 р., що, на наш погляд, викликано триваючим зміцненням курсу рубля і вичерпанням ефекту загального швидкого зростання вкладів в кінці 2006 р.
Структура депозитів населення залежно від термінів розміщення відображає інвестиційні переваги і очікування вкладників. У I півріччі 2007 р. тривала тенденція збільшення частки коштів, що розміщуютьс...
