ладання основних прогнозних документів, таких як прогноз балансу, звіту про прибутки і збитки, руху грошових коштів, які відносяться до перспективних фінансових планів і включаються в структуру науково-обгрунтованого бізнес-плану Товариства.
Цей крок фінансового планування діяльності Товариства можна назвати проектуванням його бажаного («нормального») фінансового стану на кінець планового періоду, а саме, побудова реалістичного, з урахуванням фактичного фінансового стану Товариства, проекту балансу активів і пасивів на останню звітну дату. Даний проект повинен відображати майбутнє фінансовий стан Товариства, відповідне основним передбачуваним інтересам і очікуванням акціонерів і кредиторів Товариства, тобто власників надаються Товариству ресурсів. [2]
Призначенням проектування балансу активів і пасивів є визначення основних параметрів фінансового стану Товариства, які в подальшому будуть розглядатися в якості деякої норми. У процесі фінансового планування з цією нормою порівнюватимуться варіанти балансів активів і пасивів, одержувані при розрахунках змін фінансового стану Товариства.
Основною метою планування балансу активів і пасивів Товариства є забезпечення раціональної збалансованості його активів (коштів) і пасивів (джерел їх фінансування), тобто забезпечення відповідності активів джерелами фінансування по їх природі, термінами і ціною (прибутковості). [4]
Виробничо-збутова програма визначає технологічну потребу Товариства в оборотних активах, тобто натурально-речову і вартісну їх структуру. Діалогічність чином програма капіталовкладень формує необхідну натурально-речову і вартісну структуру необоротних активів. Зіставлення необхідних для здійснення планованої діяльності оборотних і необоротних активів з відповідними активами, вже наявними у Товариства, визначає склад необхідних змін у структурі активів Товариства. Необхідні оборотні і необоротні активи визначають розміри і структуру сумарних активів Товариства.
Визначені таким чином сумарні активи, необхідні для здійснення планованої діяльності, формують потребу Товариства в джерелах фінансування. При цьому, як уже зазначалося вище, структура джерел фінансування, яка характеризується природою джерел, термінами їх використання та ціною обслуговування, для забезпечення фінансової стійкості Товариства повинна відповідати структурі та прибутковості активів. [12]
Зіставлення потреби Товариства у власних і позикових джерелах фінансування з наявними пасивами дозволяє визначити необхідні зміни в їх складі. Зміни власних джерел фінансування, тобто власне капіталу Товариства, що належить його юридичним володіла акціонерам можуть бути здійснені за рахунок самофінансування, тобто шляхом капіталізації частини отриманого Товариством прибутку, a також само за рахунок зовнішнього фінансування. Наприклад, шляхом додатково емісії звичайних або привілейованих акцій. Зміни позикових джерел можуть бути здійснені шляхом залучення або погашення довгострокових або короткострокових банківських кредитів, випуску погашення облігацій, регулювання кредиторської заборгованості постачальниками та підрядниками, персоналом, бюджетом та позабюджетними фондами та ін
Основні принципи та правила формування джерел фінансування активів Товариства вимагають окремого розгляду, у цьому зв'язку обмежимося констатацією того,...
