9052246П30029052246А400П41113211132Баланс39252488Баланс3925248800
Як показано в таблиці 2.6, угруповання активів балансу за ступенем ліквідності, а пасивів - по терміновості погашення, показала, що структура балансу не задовольняє умовам ліквідності. Поточних надходжень грошових коштів не достатньо для покриття найбільш термінових зобов'язань. Низький рівень дебіторської заборгованості не покриває короткострокові позикові кошти.
Відсутність довгострокових позикових коштів свідчить про високий рівень платіжного надлишку по третій групі активів і пасивів.
Власних джерел коштів до кінця року цілком достатньо для фінансування поточної діяльності, так як у організації відсутні необоротні активи.
Після оцінки ліквідності за абсолютними показниками переходимо до аналізу ліквідності та платоспроможності за відносними показниками. Вивчення платоспроможності організації дозволяє порівняти наявність і надходження коштів з платежами першої необхідності. Платоспроможність організації характеризується коефіцієнтами ліквідності, які розраховуються як відношення різних видів оборотних коштів до величини термінових зобов'язань.
Коефіцієнт ступеня платоспроможності за поточними зобов'язаннями показує, скільки місяців необхідно підприємству, щоб погасити короткострокові зобов'язання за умови, що вся отримана виручка спрямована на погашення цих боргів.
Якщо коефіцієнт ступеня платоспроможності менше трьох, то підприємства вважається платоспроможним.
Якщо коефіцієнт ступеня платоспроможності від 3-х до 12-ти, то підприємства вважається неплатоспроможною першої категорії.
Якщо коефіцієнт ступеня платоспроможності понад 12-ти, то підприємства вважається неплатоспроможною другої категорії.
Основні показники ліквідності та платоспроможності ТОВ «герметики» за 2011-2013 роки представлені в таблиці 2.7.
Таблиця 2.7 Динаміка показників ліквідності та платоспроможності ТОВ «герметики» за 2011-2013 роки
ПоказательРекомендуемое значеніеАлгорітм расчета2011 год2012 год2013 год1. Коефіцієнт поточної ліквідності1? 2ТА/ТП1,011,001,062. Чисті оборотні активи, тис.руб.? 0ТА - ТП10111323. Коефіцієнт абсолютної ліквідності? 0,2ДС/ТП0,020,000,014. Коефіцієнт критичної ліквідності? 0,8 (ДС + КФВ + ДЗ)/ТП0,230,110,105. Ступінь ступеня платоспроможності за поточними зобов'язаннями: lt; 3ТП/ВМЕС13,5612,183,736. Коефіцієнт загальної ліквідності (платоспроможності)? 1,0 0,780,550,37
З представлених розрахунків видно, що коефіцієнт поточної ліквідності протягом аналізованого періоду відповідає рекомендованим значенням і має позитивну динаміку, але перебуває на мінімальному рівні, позитивна динаміка спостерігається по чистим оборотним активам. Коефіцієнти абсолютної і критичної ліквідності не відповідають рекомендованим значенням, що говорить про те, що поточні борги підприємства не можуть бути погашені найближчим часом. Коефіцієнт критичної ліквідності не відповідає рекомендованим значенням і має негативну динаміку до кінця досліджуваного періоду.
Коефіцієнт ступеня платоспроможності за поточними зобов'язаннями свідчить про те, що організація є неплатоспроможною 1 ступеня, так як зможе погасити свої зобов'язання протягом тільки 4 місяців при рекомендованому значенні не більше 3 місяців. Але необхідно відзначити його значну негативну динаміку, що є позитивною тенденцією.
Коефіцієнт загальної ліквідності також нижче рекомендованого рівня життя та має негативну динаміку.
Таким чином, аналіз ліквідності та платоспроможності організації показав, що баланс ТОВ «герметики» не є абсолютно ліквідним. У організації недостатньо абсолютно ліквідних активів для погашення найбільш термінових зобов'язань, але спостерігаються позитивні зрушення щодо збільшення власного оборотного капіталу для фінансування поточної діяльності. Коефіцієнт поточної ліквідності знаходиться в межах рекомендованого рівня, а коефіцієнт ступеня платоспроможності показує, що організація зможе погасити свої зобов'язання за 4 місяці при рекомендованому рівні в 3 місяці, тоді як на кінець 2012 року організації для цього необхідний був цілий рік.
2.4 Оцінка ділової активності та ефективності бізнесу
Відносні показники ділової активності характеризують рівень ефективності використання ресурсів.
Коефіцієнт оборотності активів характеризує ефективність використання всіх ресурсів незалежно від джерел їх утворення, тобто показує скільки разів за звітний період відбувається повний цикл виробництва та обігу.
Коефіцієнт оборотності власного капіталу відображає ефективність ви...
