Коефіцієнти фінансової стійкості ТОВ «Автом-НН»
Показово Початок року Кінець періодаОтклоненіе1. Рівень власного капітала0,660,63-0,032. Співвідношення позикового і власного капітала0,500,600,103. Забезпечення необоротних активів власним капіталом0,450,510,064. Коефіцієнт забезпеченості власними средствамі0,520,45-0,075. Коефіцієнт маневренності0,550,49-0,066. Співвідношення оборотних і позаоборотних капітала2,322,12-0,20
Проаналізуємо далі фінансові результати діяльності ТОВ «Автом-НН» за 2010-2011 рр.
За 2011 р основні показники, що характеризують фінансові результати діяльності ТОВ «Автом-НН», змінилися в порівнянні з аналогічним періодом попереднього 2010 наступним чином:
) Виручка (нетто) від продажу товарів, продукції, робіт, послуг (за мінусом ПДВ, акцизів і аналогічних обов'язкових платежів) зросла в абсолютному вираженні на 8175 тис. руб. (темп зростання - 122,62%);
) Собівартість проданих товарів, робіт, послуг збільшилась відповідно на 5 175 тис. руб. (темп зростання - 116,84%), питома вага собівартості у виручці підприємства зменшився на 4,00%;
) Валовий прибуток підприємства в абсолютному значенні збільшилася на 3000 тис. руб. (темп зростання - 155,35%), її питома вага у виручці збільшився на 4,00%.
) Комерційні витрати підприємства в аналізованому періоді зросли на 573 тис. руб. (темп зростання - 112,35%), їх питома вага у виручці знизився на 1,07%;
) Управлінські витрати у ТОВ «Автом-НН» відсутні, що пояснюється способом їх списання (між реалізованою і нереалізованою продукцією), тобто вони відображені в загальній сумі собівартості по стр. 020;
) За 2011 р підприємством отримано прибуток від продажів в розмірі 3209 тис. руб., тоді як в аналогічному періоді минулого року - у розмірі 782 тис. вага прибутку від продажів у виручці 2010 склав 7 , 24%;
) Сальдо інших доходів і витрат, що об'єднує всі показники інших доходів і витрат у ТОВ «Автом-НН» негативно як в 2010 р, так і в 2011 р (- 104 тис. руб. і- 122 тис. руб. відповідно);
) За 2010 р підприємством було отримано прибуток у розмірі 678 тис. руб., тоді як за звітний рік - прибуток у сумі 3087 тис. руб. Абсолютне відхилення даного показника склало 2 409 тис. Руб.
) Сума поточного податку на прибуток в 2010 р склала 114 тис. руб., а в 2011 р - 641 тис. руб. (1,67% від виручки).
) Чистий прибуток звітного періоду у ТОВ «Автом-НН» склали: за 2010 р 564 тис. руб., за 2011 р - 2446 тис. руб. Абсолютне відхилення даного показника становить +1882 тис. Руб.
У цілому динаміку показників, що характеризують фінансові результати діяльності ТОВ «Автом-НН» за 2011 р можна оцінити як позитивні: підприємству вдалося підвищити прибутковість своєї діяльності, частково скоротити виробничі витрати тощо.
Ще один вкрай суттєвий момент пов'язаний з підвищенням рентабельності основної діяльності підприємства - питома вага валового прибутку у виручці зріс на 4% в порівнянні з 2010
Обсяг фінансування проекту за джерелами представимо нижче.
Таблиця 14. Джерела коштів (на початок реалізації проекту)
Назви істочніковСредстваСобственние кошти 1. Виручка від реалізації акцій (внесок в статутний капітал у грошовій формі); 2. Нерозподілений прибуток (фонд накопичення); 3. Невикористана амортизація основних засобів; 4. Амортизація нематеріальних активів; 5. Результат від продажу основних засобів; 6. Власні кошти, всього (сума пунктів 1-5) - 1929000 - - - 1929000Заемние кошти 7. Кредити банків (за всіма видами кредитів); 8. Позикові кошти інших організацій; 9. Пайова участь у будівництві; 10. Інші 11. Позикові та залучені кошти, всього 12. Передбачувана сума цільової позики (кредиту) з бюджету міста; 13. Разом 7239670 1093300 - - 8332970 10261970
Розрахуємо показники ефективності базового варіанту інвестиційного проекту (табл. 15).
Таблиця 15. Розрахунок показників ефективності базового варіанту інвестиційного проекту
Показатель20132014201520162017Номер года012345Денежний поток560399688040764067858181953896Дісконтірующій множітель0,9830,9330,8770,8100,735PV550820641799670236695228700705Сумма PV5508201192619186285525580833258788IC1093300NPV - 5424809931976955514647832165488PI0,501,091,702,342,98Рентабельность проекту - 15,6618,6219,6620,9522,10
Номінальна ставка дисконтування прийнята в розмірі 17%.
Реальна ставка дисконтування скоригована на індекс інфляції, який прийнятий по роках реалізації проекту в наступних величинах до: 2013 г. - 1,15; 2014 - 1...
