011 рр. оборотні кошти збільшилися на 56334 тис. руб. з 59319 до 115663 або на 94,9%. Це збільшення відбулося в основному через збільшення запасів сировини і матеріалів та дебіторської заборгованості. При цьому частка простроченої дебіторської заборгованості в сумі короткострокової дебіторської заборгованості знизилася з 31% до 5%, тобто утворилася сума дебіторської заборгованості є ліквідною.
Рисунок 3 - Структура оборотних активів підприємства
Питома вага оборотних коштів у вартості майна підприємства в аналізованому періоді зріс на 15,6% з 29,3% до 44,4%.
Запаси сировини, матеріалів та інших аналогічних цінностей збільшилися на 14452 тис. руб.
Запаси готової продукції на складі зменшилися на 4824 тис. руб. з 13546 до 8722 або на 35,6%. Це пояснюється великою відвантаженням, виробленої в 2010р.
Обсяг дебіторської заборгованості та ПДВ збільшився на 44496 тис. руб. з 18829 до 63325. При цьому його частка у вартості всього майна збільшилася на 15,3% з 9,0 до 24,3%.
Залишки короткострокових фінансових вкладень не змінилися, а залишки коштів незначно зменшилися.
Всі ці ознаки говорять нам про те, що протягом 2010-2011 рр. ТОВ «УНІВЕРСАЛ НП» дотримувалося агресивній політиці управління поточними активами.
2.3 Аналіз ефективності використання оборотних коштів
При аналізі структури активів балансу 2010 - 2012 рр. отримали наступні висновки.
Оборотні кошти збільшилися на 31608 тис. руб. з 115663 до 147271 тис. руб. або на 27,3%. Це збільшення відбулося в основному через збільшення запасів сировини і матеріалів, залишків незавершеного виробництва, залишків готової продукції. При цьому частка простроченої дебіторської заборгованості збільшилася з 5% до 50%. Питома вага оборотних коштів у вартості майна підприємства в аналізованому періоді зріс на 6,3% з 44,4 до 50,7%.
Запаси сировини, матеріалів та інших аналогічних цінностей збільшилися на 37009 тис. руб. з 28281 до 65290 або в 2 рази.
Залишки незавершеного виробництва збільшилися на 14293 тис. руб. з 9 965 до 24 258 тис. руб. або в 2,4 рази.
Запаси готової продукції на складі збільшилися на 7 082 тис. руб. з 8722 до 15804 тис. руб. або на 81,2%.
Обсяг дебіторської заборгованості зменшився на +31698 тис. руб. з 58972 до 27324 тис. руб. або на 53,7%. При цьому його частка у вартості всього майна зменшилася на 13, 2% з 22,6 до 9,4%.
Короткострокові фінансові вкладення збільшилися на 3 147 тис. руб. з 200 до 3374 тис. руб. (за рахунок придбання векселів). Залишки грошових коштів збільшилися на +2562 тис. Руб. (збільшення коштів на валютному рахунку - оплата за продукцію).
Підприємство володіє власними оборотними коштами, достатніми для фінансування основних засобів, і генерує вільний залишок готівки (5%), з якого можна сподіватися оплатити найближчі витрати або, якщо має ситуація, зробити короткострокові фінансові вкладення.
Успішну фінансово-господарську діяльність ТОВ «УНІВЕРСАЛ НП» ускладнюють занадто високі операційні фінансові потреби, сума яких сягає тривожно високих значень. Потрібно оцінити внутрішні труднощі і швидко відреагувати.
Підприємство зацікавлене в скороченні показників дебіторської заборгованості і запасів і в збільшенні кредиторської заборгованості.
Упродовж 2011 р запаси товарно-матеріальних цінностей знижувалися, але запаси готової продукції на складах збільшувалися при незначній зміні виручки від реалізації, що говорить про затоварення ТОВ «УНІВЕРСАЛ НП» власної готовою продукцією.
Керівництву підприємства необхідно вжити заходів щодо прискорення реалізації готової продукції. Це можуть бути пошуки нових ринків збуту, а також залучення старих клієнтів за допомогою вигідних умов (знижки, будь-яке додаткове обслуговування).
Тепер подивимося на дебіторську заборгованість. Зростання дебіторської заборгованості відбувався в 2011 порівняно з 2010 р якраз за рахунок заборгованості покупців і замовників. Але в 2012 р помітний значний спад величини заборгованості. І за прогнозом ця тенденція збережеться в результаті того, що підприємство застосовує систему знижок.
Таблиця 10 - Показники рентабельності оборотних активів організації
ПоказателіГоди2010 год2011 год2012 годРентабельность оборотних актівов0,070,100,14Рентабельность запасов0,090,220,20Рентабельность дебіторської задолженності0,910,190,78
Аналізуючи показники рентабельності оборотних активів організації, можна зробити висновок про те, що рентабельність змінилася незначно. Складно робити висновок за настільки низькими показниками рентабельності, тому для повного аналізу розрахуємо показники оборотності оборотних коштів організації.
Аналіз оборотності активів (або ділової активності) показує тенденцію до поліпшення більшості показник...