ів.
Таблиця 12. Аналіз фінансової стійкості за величиною надлишку (нестачі) власних оборотних коштів
№ п/пПоказательНа 01.01.2011На 31.12.2011Изменение1Собственный капітал (стр.490 + стор.640) 1667 1922 172 349 505 1572Внеоборотние активи (стор. 190 + стр.230) 4 045 3143 540 772 - 504 5423Собственние оборотні кошти (п.1-п.2) -2378 122-1 368 4231 009 6994Долгосрочние зобов'язання (стр.590) 2 796 6901 924 828-871 8625 Чистий оборотний капітал (п.1 + п.3-п. 2) 418 568 556 405 137 8376Краткосрочние зобов'язання (стр.690-стор.640) 821 728 253 155-568 5737 Загальна величина основних джерел формування запасів і витрат (п.1 + п.4 + п.6-п.2) 1240 296809 560 -430 7368Коеффіціент маневреності (мобільності) власного капіталу (п.3/п.1). Нормальне значення: не менше 0,05. -1,43-0,630,89 Оборотні активи (стр.290-стр.230) 1240 296809 560-430 7361 0Коеффіціент забезпеченості власними оборотними засобами (п.3/п.9). Нормальне значення: 0,1 і більше. -1,92-1,690,2311 Коефіцієнт забезпеченості чистим оборотним капіталом (п.5/п.9) Повинен перебувати на рівні 50%. 0,340,690,3512 Запаси (стор.210 + стр.220) 607 790 479 904-127 8861 3Ізлішек (+), нестача (-) власних оборотних коштів для формування запасів (п.3-п.12) -2 985 912-1 848 3271 137 58514Ізлішек (+), нестача (-) чистого оборотного капіталу (п.5-п.12) -189 22276 501265 72315Ізлішек (+), нестача (-) загальної величини джерел формування запасів (п.7-п.12) 632 506 329 656-302 850
Відсутність власного капіталу в обороті організації свідчить про те, що всі оборотні кошти організації, а також і частина необоротних активів сформовані за рахунок позикових коштів.
На залежність підприємства від позикових коштів при формуванні своїх оборотних активів вказує і від'ємне значення коефіцієнта забезпеченості власними оборотними засобами. До того ж, за результатами розрахунку на останній день аналізованого періоду (31.12.2011) не спостерігається покриття власними оборотними засобами наявних у "ТВЦ - Сервіс" виробничих запасів і витрат, а так як саме вони забезпечують безперебійність діяльності організації, то фінансове становище організації за цією ознакою можна характеризувати як нестійке, а значення показників забезпеченості як незадовільні. Підприємство активно використовує у своєму господарському обороті довгострокові позикові кошти, які також є досить стійкими джерелами фінансування. Тому у звітному періоді спостерігається покриття запасів чистим оборотним капіталом. Але зростання надлишку ЧОК обумовлений скороченням запасів, що не дозволяє зробити висновок про стабільне фінансове становище підприємства. p align="justify"> Єдиним ненегативним моментом є те, що за всіма показниками на підприємстві спостерігаються позитивні тенденції.
Враховуючи те, що існує чотири типи фінансової стійкості, визначимо той, який повною мірою відповідає положенню ВАТ "ТВЦ - Сервіс". Скористаємося для цього таблицею 13. br/>
Таблиця 13. Визначення типу фінансової ситуації. p align="justify"> ПоказателіНа 01.01.2011На 31.12.20111. Надлишок (+), нестача (-) власних оборотних коштів (Фс) -2985 912-1 848 3272. Надлишок (+), нестача (-) власних і довгострокових джерел формування запасів (ФСД) -189 22276 5013. Надлишок (+), нестача (-) загальної величини основних джерел формування запасів (фої) 632 506 329 6564. Трикомпонентний показник типу фінансової ситуації S = [S (В± Фс), S (В± ФСД), S (В± фої)] (0, 0, 1) (0; 1; 1)
Дані таблиці 5 свідчать, що в 2009 році підприємство перебувало в нестійкому кризовому фінансовому стані. Це обумовлено тим, що власні оборотні кошти і довгострокові зобов'язання не покривали потребу в запасах. Нестійкий фінансовий стан, пов'язана з порушенням платоспроможності, але при якому все-таки зберігається можливість відновлення рівноваги за рахунок поповнення джерел власних коштів за рахунок скорочення дебіторської заборгованості, прискорення оборотності запасів:
У 2011 році підприємство покривало потреба в запасах і витратах власними і довгостроковими коштами, що дозволяє відповідно до трикомпонентним показником визначити тип фінансового стану як нормальна фінансова стійкість, яка гарантує платоспроможність. Резюмуючи викладений вище матеріал, можна зробити загальний висновок: незважаючи на те, що за минулий період спостерігалася позитивна динаміка показників фінансової стійкості, платоспроможність підприємства все ще викликає сумніви. br/>
Аналіз кредитоспроможності позичальника
Визначимо клас кредитоспроможності позичальника (табл.14):
Таблиця 14. Розподіл показників по класах. p align="justify"> ПоказателіНорматівние значеніяРаспределеніе по классам1 класс2 клас 3 классК абсолютної ліквідності0 ,2-0, 250,2 і> 0,15-0,2 <0,15 До поточної ліквід...
