0 млн. руб. і неконкурентну заявку на суму 950 млн. руб. br/>
Дайте відповідь на питання:
1. Назвіть системи, складові інфраструктуру ринку ГКО-ОФЗ, і їх основні функції. p> 2. Назвіть учасників ринку ГКО-ОФЗ. Які функції виконує Банк Росії на ринку ГКО-ОФЗ? p> З. Які відомості повинні бути зазначені банком В«ЄврокоммерцВ» у поданих конкурентних заявках. У чому відмінність конкурентних заявок від неконкурентних? p> 4. Чи будуть задоволені конкурентні заявки банку В«ЄврокоммерцВ», якщо мінімальна ціна задоволених конкурентних заявок склала 98,9011% до номіналом? br/>
Відповідь:
1. Інфраструктура ринку ГКО-ОФЗ складається з Депозитарної системи, Розрахункової системи, Торгової системи. Депозитарна система складається з Депозитарію і субдепозітаріі. [3]
Основні функції систем ринку ГКО-ОФЗ:
В· Депозитарна система забезпечує облік прав власників на Облігації, а також переводить Облігації за рахунками "депо" по операціях купівлі-продажу. p> В· Депозитарій здійснює депозитарну діяльність і укладає відповідний договір з Емітентом, а також на підставі договору з Банком Росії забезпечує облік прав на Облігації за рахунками "депо" Дилерів і переводить Облігації за рахунками "Депо". Депозитарій не може бути Дилером, Інвестором або виконувати функції Торгової або Розрахункової системи на ринку Облігацій.
В· Субдепозитарий здійснює депозитарну діяльність і на підставі договорів з Банком Росії і Депозитарієм забезпечує облік прав Інвесторів на Облігації за їх рахунками "Депо", а також переводить Облігації за рахунками "депо" Інвесторів на підставі договору з Інвестором. Субдепозітаріі може бути тільки Дилер. p> В· Розрахункова система забезпечує розрахунки по коштах по операціях з облігаціями. Розрахункова система не може бути Дилером, Інвестором, Депозитарієм або виконувати функції Торговельної системи на ринку Облігацій. p> В· Торговельна система організовує укладання угод на ринку Облігацій, здійснює розрахунок позицій Дилерів, здійснює кліринг, становить звітні документи по зроблених угодам і представляє їх у Розрахункові системи і Депозитарій. Торговельна система не може бути Дилером, Інвестором, Депозитарієм або Розрахункової системою на ринку Облігацій. p> 2. Учасниками ринку ГКО-ОФЗ є: Емітент, Генеральний агент Емітента, Первинний Дилер, Дилер, Власник (Інвестор). p> Функції Банку Росії на ринку ГКО-ОФЗ:
В· генерального агента Емітента з обслуговування випусків Облігацій;
В· Дилера (Первинних дилерів);
В· контролюючого органу;
В· організатора грошових розрахунків за угодами з облігаціями;
В· регулятора ринку;
В· інші функції, передбачені чинним законодавством.
3. У конкурентних заявках банком В«ЄврокоммерцВ» повинні бути зазначені:
- вид заявки;
- код Дилера;
- напрямок угоди (купівля або продаж);
- номер випуску Облігацій;
- кількість Облігацій, виражене в штуках (лотах);
- ціна за одну Облігацію;
- позиція "депо" і грошова позиція, в рахунок яких подана дана заявка.
Відмінність конкурентних заявок від неконкурентних:
Відмінність полягає в тому, що в конкурентних заявках вказується ціна за одну Облігацію, в той час як в неконкурентних заявках вона не вказується, а вказується середньозважена ціна для цієї заявки, яка розраховується Торговельною системою в автоматичному режимі на момент подачі заявки. p> 4. Конкурентні заявки банку В«ЄврокоммерцВ» ціною 98,9011%, 98,9365% і 99,1150% до номіналу будуть задоволені, а заявка за ціною 88,3900% до номіналу не буде задоволена, так як вона є нижчою ставки відсікання.
Список використаної літератури
1. Цивільний кодекс Російської Федерації із змінами та доповненнями. Ч. 1, 2. p> 2. Закон Російської Федерації від 29.05.92 № 2872-1 В«Про заставуВ» зі змінами. p> 3. Федеральний закон від 22.04.96 № 39-ФЗ В«Про ринок цінних паперівВ» із змінами та доповненнями. p> 4. Федеральний закон від 16.07.98 № 102-ФЗ В«Про іпотеку (заставі нерухомості)В» із змінами і доповненнями. p> 5. Федеральний закон від 29.10.98 № 164-ФЗ В«Про фінансову оренду (лізингу)В» із змінами і доповненнями. p> 6. Положення про переказний і простий вексель. Затв. Постановою ЦВК і РНК СРСР від 07.08.37 № 104/1341. p> 7. Положення В«Про депозитарну діяльність в Російській Федерації В». Затв. Постановою ФКЦБ Росії від 16.10.97 № 36. p> 8. Порядок ліцензування видів професійної діяльності на ринку цінних паперів. Затв. Наказом ФСФР РФ від 06.03.2007 № 07-21/пз-н із змінами та доповненнями. p> 9. Інструкція Банку Росії від 02.07.97 № 63 В«Про порядок здійснення операцій довірчого управління і бухгалтерський облік цих операцій кредитними організаціями Російської Федерації В»із змінами та доповненнями. p> 10. Інструкція Банку Росії від 26.03.2004 № 254-П В«Про порядок формування кредитними організаціями резервів на можливі втрати по позиках, по ...
