жчих днів, а короткострокові фінансові вкладення легко перетворити на грошову готівку.
Постійне кризовий відсутність готівки призводить до того, що організація перетворюється на «технічно неплатоспроможну», а це вже може розглядатися як перший ступінь на шляху до банкрутства. Далі йдуть відсутність простроченої заборгованості, затримки платежів і несвоєчасне погашення кредитів, а також тривале безперервне користування кредитами.
Низька платоспроможність може бути як випадковою, тимчасовою, так і тривалої, хронічною. Причинами її виникнення можуть бути:
- недостатня забезпеченість фінансовими ресурсами;
- невиконання плану реалізації продукції;
- нераціональна структура оборотних коштів;
- несвоєчасні надходження платежів від дебіторів;
- товари на відповідальному зберіганні та ін
У процесі аналізу і деталізації розглянутого коефіцієнта проводиться аналіз показників форми 4 «звіт про рух грошових коштів». За даними цієї форми визначають джерела надходження грошових коштів і спрямування їх руху. Для оцінки динаміки загальної платоспроможності на базі цих даних розраховують відповідний коефіцієнт:
стор 010 ф.4 + стор 020 ф.4
До пл=ряд 120 ф.4,
де рядок 010 ф.4 - «Залишок коштів на початок року»;
рядок 020 ф.4 - «Надійшло коштів всього»;
рядок 120 ф.4 - «направлено грошових коштів усього».
Однак всі ці показники дозволяють дати лише загальну одномоментну оцінку динаміки платоспроможності та не дозволяють проаналізувати її внутрішньоструктурні зміни. Щоб отримати уявлення про такі зміни, проводиться оцінка поточної платоспроможності шляхом порівняння суми наявних грошових коштів і короткострокових фінансових вкладень з загальною величиною заборгованості, терміни оплати якої настали. Ідеальним вважається варіант, коли отриманий результат дорівнює одиниці або перевищує її.
Разом з тим при проведенні цих розрахунків за даними балансу і ф.4 «Звіт про рух грошових коштів» необхідно враховувати наступне: платоспроможність організації - показник дуже динамічний, змінюється дуже швидко, розрахований одномоментно один раз в квартал або один раз на рік він не дозволяє аналітику отримати достовірну картину. У зв'язку з цим складається платіжний календар, де зіставлення готівкових очікуваних коштів і платіжних зобов'язань зосереджується на дуже коротких періодах: 1, 5, 10, 15 днів, місяць. Оперативний платіжний календар складається на основі даних про відвантаження та реалізації продукції, закупівлі сировини, матеріалів і устаткування, документах про розрахунки з оплати праці, видачу авансів працівникам, виписок з рахунків банків та т.п. На базі отриманих даних формуються динамічні ряди і проводиться аналіз змін даного показника.
Крім поточної платоспроможності в процесі аналізу розглядається і довгострокова платоспроможність. Вона розраховується за допомогою коефіцієнта довгострокової платоспроможності організації, що представляє відношення довгострокового позикового капіталу до власного:
стор 590 бал.
