ії договору.
Характеристики короткостроковій позики:
· менш гнучка, ніж овердрафт;
· більш дорога.
Вартість овердрафту залежить від суми коштів, що знаходяться в розпорядженні позичальника в кожен момент часу, а вартість банківської позики залишається постійною весь період дії кредитного договору. Тому, овердрафт економічно вигідний в порівнянні з короткостроковою позичкою, однак він доступний лише обмеженому колу високонадійних і стабільних підприємств. Для отримання короткострокових кредитів позичальник надає банкові такі документи, що характеризують його платоспроможність:
· фінансову звітність (бухгалтерський баланс, звіт про прибутки і збитки), на основі якої визначаються показники рентабельності, ліквідності, оборотності та інші фінансові коефіцієнти.
· техніко-економічне обґрунтування або бізнес-план, які розкривали б суть господарської діяльності та підтверджували ефективність використання ресурсів.
· план маркетингу, за яким оцінюється рівень ризику з точки зору здійсненності підприємством кредитованого заходу або проекту в цілому.
Торговий кредит
Даний кредит надається у товарній формі постачальниками у вигляді відстрочки платежу за продані товари протягом звичайної господарської діяльності. Дана форма кредиту є однією з найпоширеніших на території Росії. Торговий кредит на перший погляд здається безкоштовним, проте він містить витрати постачальника, пов'язані з інвестуванням в дебіторську заборгованість. Постачальник, як правило, включає дані витрати в ціну, яка залежить від умов ринку і від взаємних домовленостей сторін. У випадках оплати товару за фактом або авансом, як правило, постачальником надається суттєві знижки, тому перш, ніж прийняти торговий кредит, необхідно визначити розмір цієї знижки і порівняти даний варіант фінансування з іншими формами.
Толінг - робота на давальницькій сировині raquo ;. Це спосіб отримання сировини переробником без будь-яких витрат з його боку, з наступним поверненням кінцевого продукту постачальнику. Постачальник винагороджує переробника за роботу. Винагорода може бути вигляді коштів або у вигляді готової продукції. Підприємство - переробник може вдатися до толлінгу у випадку, якщо воно зараз не має інших засобів для фінансування та способів придбання сировини і бажає продовжувати виробничу діяльність, а так само завантажити виробничі потужності, роблячи нетоллінговие операції більш прибутковими.
Вексель - письмове боргове зобов'язання встановленої законом форми, що видається позичальником (векселедавцем) кредитору (векселедержателю), надає останньому право вимагати від позичальника сплати суми, зазначеної у векселі, до певного терміну. Традиційно векселі виписуються для оформлення торгового кредиту і застосовуються як грошовий еквівалент для поточних розрахунків у випадку недостачі живих грошових коштів. Крім випуску власних векселів, підприємство для розрахунків з постачальниками може використовувати банківські векселі. Підприємство, здійснюючи операції з банківськими векселями, може отримати наступні вигоди:
· підприємство, що отримало кредит у формі банківського векселя, може зняти проблему платоспроможності, тому вексель стабільного банку більш ліквідний, ніж вексель самого підприємства;
· банківські векселі сприяють не тільки вирішенню проблем неплатежів підприємства, але і збільшенню оборотного капіталу.
Вигода інвестора від придбання векселів складається із:
· економії з податкових виплат: податок на дохід, отриманий за векселем, становить 15%;
· ліквідності вкладень, обумовлених терміновістю векселі, а так само наявністю вексельного ринку, де можлива реалізація векселів або їх облік в банку;
· можливості оплатити їм власні зобов'язання;
· можливості закласти їх і отримати кредит.
Факторинг
Продаж дебіторської заборгованості компанії фінансовому інституту, відомому як фактор-компанія. Трансакція продажу дебіторської заборгованості за зниженою ціною спеціалізованої компанії - фактору - або фінансової організації з метою отримання коштів. При реалізації товару в кредит, продавець може отримати негайну оплату від факторингового банку з дисконтом 15-50%, залежно від кредитоспроможності покупця і якості товару. Основна перевага факторингу - забезпечення оборотності і ліквідності коштів.
Взаєморозрахунки
Взаєморозрахунки - грошові зобов'язання між підприємствами, що погашаються поставкою товарів чи послуг за участю двох або більше сторін. Незважаючи на те, що вза...
