тавка, 18_% Коефіцієнт дісконтірованіяТекущая дисконтована стоимость0-22896000-22896000-2289600018253441,68253441,60,84756994791,829078785,89078785,80,7182652038439904129,99904129,90,60866027653,549491457,89491457,80,51589491457,352400007840769,58080769,50,43713532104,1Чистая дисконтована прібиль6138286, 6 * Нераспределяемая чистий прибуток
Так як величина поточної дисконтованої вартості надходжень від інвестицій має позитивне значення, то можна зробити висновок, що інвестиції ефективні.
Ще одним показником ефективності інвестицій є термін окупності інвестицій, який розраховується за формулою
Струм=І / П,
де І - розмір інвестицій, руб.;
П - прибуток, отриманий від інвестицій з урахуванням коефіцієнта дисконтування, руб.
Струм=22896000/8253441, 6=2,7 року.
Оскільки термін окупності менше нормативного (5років), то можна зробити висновок, що інвестиції ефективні.
.6 Фінансовий план
Основним завданням фінансового планування є забезпечення підприємства фінансовими ресурсами, необхідними для його ритмічної роботи і виявлення фінансових резервів.
У фінансовому плані виконуються такі розрахунки:
. Складається баланс доходів і витрат
. Визначається потреба підприємства у власних оборотних коштах.
. Плануються взаємини з бюджетом
. Плануються показники фінансової діяльності підприємства
Мета складання фінансового плану полягає в ув'язці доходів з необхідними витратами.
.6.1 Складання балансу доходів і витрат
У балансі доходів і витрат відображається вся фінансова діяльність підприємства.
Використовуючи проведені вище розрахунки, необхідно скласти баланс доходів і витрат (Таблиця 10).
Таблиця 10 Баланс доходів і витрат
Доходи і поступленіяРасходи і отчисленияПоказателиВеличина, руб.ПоказателіВелічіна, руб.1. Валова прібиль108568021. Податок на прібиль21713612. РСЕО73716662. РСЕО (без амортизаційних відрахувань) 912866в тому числі, амортизаційні відрахування: 64588003. Распределяемая прібиль431999, 44.Нераспределяемая прібиль8253441, 65. Амортізація6458800Ітого доходів і надходжень: 18228468Ітого витрат і відрахувань: 18228468
.6.2 Планування потреби підприємства в оборотних коштах
Важливим моментом при складанні фінансового плану є розрахунок потреби підприємства в оборотних коштах, яка визначається для коштів, вкладених у виробничі запаси (сировина, матеріали), незавершене виробництво, готову продукцію, грошові кошти в касі, перекази в шляху, в інші активи (малоцінні і швидко зношуються предмети, тара, витрати майбутніх періодів).
.6.2.1 Розрахунок потреби в оборотних коштах за матеріалами
Потреба в оборотних коштах по сировині і матеріалам визначається шляхом множення одноденного, їхні витрати на норму запасу в днях
ОбСм =? n х З,
де n - одноденний витрата основних матеріалів, руб.
