було в централізовано керованій економіці. Тепер підприємства самі зацікавлені в тому, щоб реально представляти своє фінансове становище сьогодні і на найближчу перспективу. По-перше, для того щоб досягти успіху у своїй господарській діяльності. По-друге, щоб своєчасно виконувати зобов'язання перед бюджетом, соціальними фондами, банками та іншими кредиторами і тим самим захистити себе від штрафних санкцій.
У цих цілях доцільно заздалегідь розраховувати доходи і витрати, прибуток, враховувати наслідки інфляції, зміни ринкової кон'юнктури, порушення договірних зобов'язань партнерами.
Принципи фінансового планування визначають характер та зміст цього виду управлінської діяльності в економічній організації.
. Принцип фінансового співвідношення термінів («золоте банківське правило») - отримання і використання засобів має відбуватися у встановлені терміни, тобто капітальні вкладення з тривалими термінами окупності доцільно фінансувати за рахунок довгострокових позикових коштів.
. Принцип платоспроможності - планування грошових коштів має забезпечувати платоспроможність підприємства в будь-який час року. В даному випадку у підприємства має бути достатньо ліквідних коштів, щоб забезпечувати погашення короткострокових зобов'язань.
. Принцип рентабельності капіталовкладень - для капіталовкладень необхідно вибрати найдешевші способи фінансування (фінансовий лізинг, інвестиційний селенг та ін.) Позиковий капітал вигідно залучати лише в тому випадку, якщо він підвищує рентабельність власного капіталу. У даному випадку забезпечується дію ефекту фінансового важеля.
. Принцип збалансованості ризиків - особливо ризикові довгострокові інвестиції доцільно фінансувати за рахунок власних коштів.
. Принцип пристосування до потреб ринку - для підприємства важливо враховувати кон'юнктуру ринку і свою залежність від надання кредитів.
. Принцип граничної рентабельності - доцільно вибирати ті капіталовкладення, які забезпечують максимальну (граничну) рентабельність.
Система фінансових планів підприємства.
Для визначення фінансового потенціалу на поточний і довгостроковий періоди підприємства має право розробляти кілька видів фінансових планів. У порядку рекомендації наводиться така їх класифікація (табл. 11.1).
Першим етапом розробки фінансового плану (оперативного або річного) є здійснення аналізу фінансових показників зі звітів підприємства за період, що передує планованому (квартал, півріччя, рік). До таких показників відносяться: виручка від реалізації продукції (робіт, послуг), собівартість реалізованої продукції. Обсяг капіталовкладень, валового і чистого прибутку, рентабельність продукції, активів і власного капіталу, коефіцієнти фінансової стійкості. Другий етап - участь у розробці облікової політики на планований рік.
Види фінансових планів
Третій етап - складання спеціальних розрахунків і таблиць до фінансового плану (розрахунки валового прибутку та її розподілу, амортизаційних відрахувань, джерел фінансування, капітальних вкладень, потреби в оборотних коштах, кошторису витрат на виробництво і реалізацію продукції) виходячи з прийнятої облікової політики.
У бізнес-плану...
