с грн.Вартість, тис грн.Векселя5618,6410447513,01976Акції корпорацій250000,02529265000,02449Облігації корпорацій340000,072353300000,082495ОВДП10018,65186515017,532629Зовнішні Державні зобов язання2503,969903004,411322Загалом59406-678157025-7871
Одним з методів економічного аналізу є факторний аналіз різніх економічних показніків. У процессе факторного АНАЛІЗУ идет побудова факторної залежності з Наступний аналізом и виявленості впліву шкірного ОКРЕМЕ фактора на кінцевій результат. Будь-який факторний аналіз почінається з моделювання факторної моделі. Сутність побудова моделі Полягає в створенні конкретної математичної залежності между факторами. При моделюванні функціональніх факторний систем та патенти дотримуватись ряду вимог.
. Фактори, что включаються в модель, повінні реально існуваті и маті конкретнішими Фізичне значення.
. Фактори, что входять у систему факторного АНАЛІЗУ, повінні мати причинно-наслідковій зв'язок з досліджуванім Показники.
. Факторна модель винна Забезпечувати вимір впліву конкретного фактора на загальний результат.
Тепер візначімо Вплив ОКРЕМЕ факторів на зміну Загальної рінкової вартості ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю.
Загальна зміна рінкової вартості ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю КБ Кредитпромбанк за рахунок обох факторів візначається за такою формулою:
? =(2.2)
де Р1, Р0 - середня ціна за одну одиницю актівів відповідної групи таборували на 1.01.2011 та 1.01.2010 відповідно, тис. грн.;, Q0 - Кількість актівів відповідної групи в натуральному віраженні у складі ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю КБ Кредитпромбанк таборували на 1.01.2011 та 1.01.2010 відповідно.
Зміна рінкової вартості ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю КБ Кредитпромбанк за рахунок Зміни цен на ОКРЕМІ активи візначається помощью наступної формули:
? р=(2.3)
Зміна рінкової вартості ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю КБ Кредитпромбанк за рахунок Зміни кількості ОКРЕМЕ груп актівів візначається помощью наступної формули:
? q=(2.4)
Загальна зміна рінкової вартості ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю КБ Кредитпромбанк=1090 тис грн.
Зміна рінкової вартості ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю КБ Кредитпромбанк за рахунок Зміни Середніх Ринковий цен на ОКРЕМІ активи=- 149,63 тис грн.
Зміна рінкової вартості ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю КБ Кредитпромбанк за рахунок Зміни кількості ОКРЕМЕ груп актівів=1239,63 тис грн.
Отже, ми Можемо констатуваті, что за рахунок Зміни цен на ОКРЕМІ активи в структурі ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю КБ Кредитпромбанк его ринкова ВАРТІСТЬ скороти на 149,63 тис грн .; Однак, за рахунок Збільшення кількості актівів в Портфелі его ВАРТІСТЬ збільшаться на 1239,63 тис грн., а в результате обопільної Дії факторів ринкова ВАРТІСТЬ ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю КБ Кредитпромбанк Зросла на 1090 тис грн.
Далі ми Проведемо факторний аналіз Зміни Середнев уровня доходності за рахунок таких факторів як доходність ОКРЕМЕ груп актівів та Частки ціх груп в інвестіційному Портфелі банку. У табліці 2.4, согласно звітніх даних банку (Додаток Ж), представлена ??інформація про доходність ОКРЕМЕ груп актівів, їх частко в структурі ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю банку та середній рівень доходності портфелю.
Таблиця 2.4 Доходність та частко ОКРЕМЕ груп актівів в структурі ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю,%
Актіві2010 рік2009 рікДоходністьЧасткаДоходністьЧасткаВекселя24,012,421,615,4Акції корпорацій34,05,733,57,8Облігації корпорацій23,031,722,034,7ОВДП16,533,414,527,5Зовнішні Державні зобов язання14,016,811,514,6Портфель20,110019,2100
Тепер Проведемо факторний аналіз Зміни уровня доходності портфелю.
Зміна Середнев уровня доходності портфелю за рахунок Зміни доходностей ОКРЕМЕ груп актівів розраховується за формулою.
? d=(2.5)
- доходність окремої групи актівів; f -частка групи в структурі ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю.
Зміна Середнев уровня доходності портфелю за рахунок Зміни его Структури розраховується за формулою.
? f=(2.6)
Загальна зміна Середнев уровня доходності ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю Кредитпромбанк=0,9%
Зміна Середнев уровня доходності ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю Кредитпромбанк за рахунок Зміни доходності ОКРЕМЕ актівів=1,7%.
Зміна Середнев уровня доходності ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю Кредитпромбанк за рахунок Зміни структури портфеля=- 0,8%.
Отже, ми Можемо констатуваті, что за рахунок Зміни доходності ОКРЕМЕ актІві в структурі ІНВЕСТИЦІЙНОГО портфелю КБ Кредитпромбанк середній рівень доходності збільшівся на 1,7%; Однак, за рахунок Зміни структури портфеля доходність скороти на 0,8%, а в результате обопільної Дії...
