і рахунків-фактури (аванс), що залишилася частина 10-20% (резерв) повертається після погашення дебітором всієї суми боргу.
На вартість кредиту впливають якість уступаемой дебіторської заборгованості, терміни фінансування, вид послуги. Також має значення історія роботи компанії з дебітором, чиї права вимоги будуть передані фактору. Ціна послуги факторингу не меншою мірою залежить від галузі і концентрації дебіторів і середнього періоду відстрочки платежу в портфелі дебіторів, від виду послуги і прямо пропорційна обсягу прийнятих на себе фактором ризиків. Так, при безрегрессного факторингу комісія факторингу крім іншого включає вартість страхової премії. Страхування ризику неплатежу покупця обійдеться в додаткові 0,8-1,5% від розміру страхового покриття. А вартість реального факторингового сервісу коливається в межах 0,5-3% від обороту. Вартість прихованого (конфіденційного) факторингу звичайно коливається від 0,5 до 1% від суми рахунків клієнта. Компанії не оголошують відкрито ціну факторингу. Вона може бути розрахована за результатами спрямованих в компанію документів, якщо характер заборгованості та сфера діяльності клієнта відповідають вимогам, встановленим в компанії.
Наприклад, в даний час до розгляду в ЗАТ ЮніКредит Банк приймаються угоди на суму не менше 5 млн руб. Розмір фінансування становить до 90% від суми переданого грошової вимоги. Розмір комісій за факторингове фінансування і факторингове обслуговування встановлюється для кожного клієнта індивідуально і складається з:
комісії за факторингове фінансування (від 10% річних);
комісії за факторингове обслуговування (від 0,1% від суми накладної);
комісії за обробку документів (від 10 руб. за кожен комплект).
Цінова шкала факторингу в ТрансКапітал Банку безпосередньо залежить від відстрочки платежу і виглядає наступним чином:
до 7 днів - від 11,50% річних без ПДВ;
до 45 днів - від 12,50% річних без ПДВ;
до 120 днів - від 14,50% річних без ПДВ.
При цьому комісія за обробку документів становить 50 руб.- За 1 комплект документів (товарна накладна і рахунок-фактура), 300 руб.- За 1 реєстр документів (комплект товарних накладних та рахунків-фактур, спрямованих клієнтом на адресу одного боржника за один календарний день).
Наприклад, процентна ставка по факторингу в факторингової компанії Лайф варіюється залежно від терміну відстрочення, обсягу переданої дебіторської заборгованості та якості дебіторів і починається від 16%. Під такі ставки пропонуються поставки в мережі як найменш ризиковий сегмент ринку. Компанії намагаються пропонувати більш вигідні тарифи і менш високі комісійні ставки.
Багато компаній починають відмовлятися від такої складової факторингової комісії, як фіксований збір за обробку документів, що дозволяє клієнту значно заощадити при великій кількості поставок (при практикуемой тарифікації за надання кожного окремого документа витрати за цією статтею виявляються досить накл ? дним для клієнта).
Факторингові компанії можуть не вимагати від постачальника надання фінансової звітності покупця-дебітора. Дана умова не є типовим для російського ринку, тому компанії, що застосовують це на практиці, виділяють його в окремий факторинговий продукт без фінансової звітності боржника .
Крім того, використовується диференційований підхід до оцінки роботи клієнта з різними покупцями-дебіторами.
Таким чином, світовий досвід свідчить про те, що факторинг виявляється по-своєму вигідним усім учасникам угоди.
Для покупця це товарний кредит (продавець поставляє товар з відстрочкою платежу під гарантії в середньому до 3 місяців), прискорення оборотності коштів і, як наслідок, зростання обсягу закупівель.
Для постачальника - збільшення обсягу продажів і короткостроковий кредит розміром до 90% від вартості поставки. Вигода фактора - дохід від посередницької послуги (дохід за кредитом і комісійну винагороду за надання факторингової послуги).
Оскільки факторинг розглядається як фінансово-кредитний інструмент, його переваги в першу чергу доцільно оцінювати з боку позичальника (клієнта факторингової компанії/банку) опосередковано - з боку покупця (дебітора).
2. Аналіз ринку факторингового бізнесу в Росії
2.1 Аналіз факторингових операцій в Росії і світовій практиці
Дослідження показують, що факторинг ставати все більш популярним продуктом в Російській Федерації, і обсяг російського ринку факторингу щорічно збільшується, хоча потенційні розміри ринку торгових креди...
