астина участі інвестора в капіталі емітента:
(1)
В
де PB - розрахункова ринкова вартість цінного паперу;
Д - Оціночна сума доходу цінного папера за відповідний період (місяць, квартал, рік);
d - Ставка KIBOR за відповідний період;
t - Кількість періодів сплати доходу (місяць, квартал, рік);
До - Капітал емітента;
R - Пропорційна частина участі в капіталі емітента. p> При цьому банки повинні брати до уваги, що величиною оціночної суми доходу вважається частина в середньому чистому доході після оподаткування емітента за Останні три роки (або за меншу кількість років, якщо з часу заснування емітента пройшло менше ніж три роки), що пропорційно частини банку в статутному фонді емітента. У разі відсутності у банку інформації про емітента розрахунковою ринковою вартістю вважається нуль.
Для всіх інших (крім простих акцій) цінних паперів береться для розрахунку оціночної суми доходу, дисконтована по кожному періоду сплати такого доходу під відповідну по терміну ставку KIBOR, плюс номінальна вартість цінного паперу, також дисконтована під відповідну по терміну ставку KIBOR:
, (2)
де РВ - розрахункова ринкова вартість цінного паперу;
Д - Оціночна сума доходу папери за відповідний період (місяць, квартал, рік);
d - Ставка KIBOR;
НВ - Номінальна вартість цінного паперу;
n - Кількість періодів (місяць, квартал, рік), які залишилися до погашення цінного паперу;
t - Кількість періодів сплати доходу (місяць, квартал, рік). p> При цьому банки враховують:
- якщо в період виникнення грошового потоку немає відповідної ставки KIBOR, то до розрахунку береться 90-денна ставка;
- до величини оцінного доходу пайових або безстрокових цінних паперів з нефіксованим прибутком включається нарахований за минулі 12 місяців дохід, про що банк має документальне підтвердження;
- оскільки проміжні виплати доходу від дисконтних цінних паперів не допускаються, то для таких цінних паперів має використовуватися тільки інша частина формули (2) - дисконт номіналу.
Розрахункова ринкова вартість груп цінних паперів категорії 4 обчислюється так само, як і вартість груп цінних паперів категорії 2. При цьому розрахункова ринкова вартість цінних паперів категорії 4 підлягає обов'язковій коригування на фактор ризику емітента цих цінних паперів, в основному визначення якого покладено оцінку фінансового стану емітента.
Таким чином, комерційні банки з метою запобігання збитків від знецінення портфеля цінних паперів повинні формувати резерв на відшкодування можливих збитків від операцій з цінними паперами в будь-якому випадку перевищення балансової вартості цінних паперів над їх ринковою вартістю в повному розмірі такого перевищення.
2 ОСОБЛИВОСТІ БУХГАЛТЕРСЬКОГО ОБЛІКУ ТА внутрішньобанківських КОНТРОЛЮ ЦІННИХ ПАПЕРІВ
2.1 Особливості відоб...
