утрішнього кредиту. Іншими словами, ресурси кредитування не є по відношенню до групи зовнішніми, як це відбувається на ефективному і вільному ринку капіталу. Тому ми назвали цей сегмент кредитного ринку умовно-, або квазіринковими. Крім того, для фінансування виробничих інвестиційних програм активно використовуються акумульовані головний керуючою компанією грошові потоки у вигляді позик вищестоящих організацій, що також мають квазіринковими характер.
Слід зазначити, що значна частина ресурсів групи, зосереджених за структурним одиницям і перерозподілених дочірнім банком, має рентний характер (експортні доходи при зростанні зовнішньоторговельних цін). В умовах недостатньо ефективного вилучення ренти податковими методами фактично відбувається неявне, непряме спонсорування зростання паливно-енергетичного і видобувного секторів іншими галузями економіки. З урахуванням необхідності відходу від зовнішньої орієнтованості економіки активне внутрішнє кредитування в групах того роду консервує структурну відсталість економіки в цілому.
Отже, кредитування реального сектора домінує у банківських активах, складаючи в середньому дві третини.
Таким чином, проведений аналіз вказує на складне, але в цілому поступальний і послідовне просування банків по шляху інтегрованості з реальною економікою через її кредитування.
Оцінюючи зростання кредитування, необхідно ретельно вивчати глобальна зміна якості контрагентів кредитних організацій, оскільки збільшення ризиків, пов'язаних з цим фактором, здатне зробити негативний вплив на банківський сектор та економіку. Однак це непросте завдання, якщо брати до уваги те, що швидке зростання обсягів кредитування може штучно покращувати фінансовий стан клієнтів банків і способствовать маскуванню реального ризику. Крім того, подібна оцінка утруднена через сумнівної достовірності фінансової звітності та недостатній прозорості як самих кредитних організацій, так і низки їх контрагентів. Проте якість кредитного портфеля в останні роки, здається, покращився: починаючи з 1998 р відбувається постійне зниження величини простроченої заборгованості. Станом на 31 грудня 2011 року вона становила 1,45% від загального обсягу кредитного портфеля; при цьому частка простроченої заборгованості за міжбанківськими кредитами (1,1%) була менше відповідних показників по кредитах підприємствам (1,53%) і фізичним особам (1,38%).
Важливо також визначити, хто виграє від зростання обсягів кредитування, проаналізувати його вплив на довгострокову концентрацію кредитних портфелів. Російський банківський сектор характеризується високим ступенем залежності від великих позичальників, головним чином, нафтової, газової та хімічної промисловості, і це як і раніше залишається його вразливим місцем. Звичайно, уникнути цього в економіці, де на 12 промислових груп припадає приблизно 60% ВВП, практично неможливо. Не викликає жодного сумніву, що будь сировинна криза серйозно вдарить по банках, проте в даний час, напевно, для них краще мати в якості контрагентів великі нафтові компанії, а не слабкі малі та середні підприємства. Вже згадуваний раніше брак прозорості також перешкоджає кредитуванню банками невідомих або нових клієнтів, так само як і диверсифікації їх портфелів. Нарешті, що теж не менш важливо, в Росії все ще недостатньо розвинені технології передачі кредитного ризику - такі, як сек'юритизація і кредитні деривативи. У будь-якому випадку, незважаючи на те, що банки досягли певного прогресу у виконанні обов'язкових нормативів Банку Росії (відношення величини великих кредитів (що перевищують 5% власних коштів) до капіталу знаходиться набагато нижче максимально допустимого значення в 800%), рівень концентрації кредитів знижувався дуже повільно , що також підтверджується і перевірками в рамках створення системи страхування вкладів. Більше того, кредитні організації, можливо, застосовують певні методи з метою обійти гранично допустимі значення концентрації кредитних ризиків, що, ймовірно, робиться за допомогою схем із залученням інших банків. У цій сфері хороша банківська практика передбачає збір даних про специфічні ризики по галузях промисловості і встановлення власних внутрішніх лімітів.
2.2 Сучасний стан ВАТ «Російського сільськогосподарського банку»
Відкрите акціонерне товариство «Російський Сільськогосподарський банк» (надалі іменується Банк) є кредитною організацією, створеною відповідно до Федеральним законом Російської Федерації «Про банки і банківську діяльність» та Федеральним законом Російської Федерації «Про акціонерні товариства »15 березня 2000 року в цілях реалізації кредитно-фінансової політики Російської федерації в агропромисловому комплексі та формування ефективної системи кредитно-фінансового обслуговування агропромислового комплексу.
Його засновником стала Де...
