лендарних днів. Норматив довгострокової ліквідності банку (Н4) розраховується за наступною формулою:
Н4 =
Крд
'100%
К + ОД
В
де
КРД - кредитні вимоги з рештою строком до дати погашення понад 365 або 366 календарних днів, а також пролонговані, якщо з урахуванням знову встановлених строків погашення кредитних вимог терміни, що залишилися до їх погашення, перевищують 365 або 366 календарних днів (код 8996);
ОД - зобов'язання (пасиви) банку за кредитами і депозитами, отриманими банком, а також по обертаються на ринку боргових зобов'язаннях банку з рештою строком погашення понад 365 або 366 календарних днів (код 8918, код 8997).
Максимально допустимий числове значення нормативу Н4 встановлюється в розмірі 120 відсотків.
Норматив загальної ліквідності банку (Н5) регулює (обмежує) загальний ризик втрати банком ліквідності і визначає мінімальне відношення ліквідних активів до сумарних активів банку.
Норматив загальної ліквідності банку (Н5) розраховується за наступною формулою:
Н5 =
Лат
'100%
А - Ро
В
де
А - загальна сума всіх активів по балансу банку;
Ро - обов'язкові резерви банку.
Мінімально допустимий числове значення нормативу Н5 встановлюється у розмірі 20 відсотків.
Одним з методів регулювання ліквідності банківської системи є рефінансування.
У сучасній практиці Центральний банк, регулюючи рівень ставок рефінансування, впливає на величину грошової бази. У разі підвищеного попиту на кредитні ресурси і небезпеку "перегріву" економіки Центральний банк проводить політику "дорогих грошей", підвищуючи ставку рефінансування. Збільшення облікової ставки знижує попит комерційних банків на кредитні ресурси, надані через "дисконтне вікно" і зменшує суму на резервних рахунках комерційних банків у Центральному банку (Грошову базу). Зміни грошової бази призводять до відповідних змін грошової пропозиції, посиленим з ефектом грошового мультиплікатора. У зв'язку із зростанням вартості кредиту скорочується попит на інвестиції, сповільнюється зростання виробництва та інфляція, збільшується безробіття.
У разі спаду економічної активності, стагнації виробництва Центральний банк, навпаки, проводить політику "дешевих грошей", знижуючи ставку рефінансування, тим самим розширюючи обсяг кредитування, стимулюючи інвестиції і зростання виробництва. При цьому зростає небезпека зростання цін. p> Оскільки обсяг кредитів, одержуваних через "дисконтне вікно" в даний час досить незначний, ставка рефінансування виконує швидше роль індикатора намірів Центрального банку щодо майбутньої кредитно-грошової політики, побічно впливаючи на рівень ринкових процентних ставок ("Ефект сигналу"). p> У сучасних умовах в більшості розвинених країн вважається, що зміна ставки рефінансування - не дуже ефективний інструмент кредитно-грошової політики, тому що, по-перше, обсяги рефінансування не повністю контролюються Центральним банком, друге, механізм застосування досить громіздкий, наслідки не завжди передбачувані і труднообратімим.
2. Етапи розвитку та методи рефінансування
У СРСР Держбанк фактично не мав можливості проводити самостійну політику, перебуваючи в жорсткій залежності від адміністративно-командної системи. Його головним завданням стало пільгове кредитування і фінансування державних підприємств, грошова пропозиція формувалося виходячи з планових потреб економіки. У 1988 р. почалося відновлення банківської системи, в 1990 р. був прийнятий закон "Про Центральному банку РРФСР (Банку России)".
Основний формою кредитування комерційних банків в 90-і рр.. був ломбардний кредит під заставу державних цінних паперів, а також стабілізаційні кредити в період банківського кризи 1998 р. Положення ЦБР № 65-П від 30.12.98г. "Про проведенні Банком Росії переоблікових операцій "встановлює досить жорсткі норми для прийняття векселів до переобліку. Прийняття зазначеного Положення можна розглядати як перший реальний крок Центрального банку до стимулювання кредитування промисловості. Однак гранично жорсткі вимоги до якості прийнятих до переобліку векселів роблять процедуру недоступною для масового застосування. Крім того 1 липня 1999 року Уряди Російської Федерації та Центральним Банком Російської Федерації було прийнято Меморандум про економічну політиці, пункт 31 якого говорить: "У протягом 1999 року Банк Росії не буде переучітивать векселі банків або проводити цільове кредитування конкретних галузей економіки, в тому числі проводити цільове кредитування комерційних банків ". Призупинення даної прогр...
