й до рівня високорозвинених країн, у той час як інертність провінційних, у тому числі і Ульяновська, банків гальмує розвиток не тільки цілого шару потенційних клієнтів в особі малих підприємств, але і не реалізує значні власні можливості. Серед операцій, які активно застосовують столичні банки, наприклад, не мале місце займають лізингові та факторингові операції, також деякі банки займаються франчайзингом. Найбільш проста для розуміння, розрахунку ефективності та введення в практику лізингова операція. Так як кращий спосіб показати ефективність якісно нової операції, це порівняти її з традиційним інструментом, у роботі проведено порівняння лізингу з банківським кредитом.
Аналіз результатів порівняння ефективності лізингу та кредиту показав, що для малого підприємства лізинг за сумою лізингових і кредитних платежів обходиться дорожче (1332800 і 1103200), проте у разі кредиту до загальних платежах додадуться витрати на податки (284304), які будуть виплачуватися за рахунок прибутку. При лізингу ж податки переносяться за термін договору, що дозволяє уникнути можливості втрати ліквідності підприємства в період окупності.
Як відомо, істотним елементом, ускладнює розвиток лізингових угод, є великий рівень ризику. Його можна зменшити, розвиваючи страхову діяльність. Для цього владними органами повинен бути передбачений ряд заходів, спрямованих на розвиток діяльності страхових компаній, на включення в сферу їх діяльності страхування в лізингових угодах не тільки майна, але й інших видів ризику.
Підводячи підсумки, необхідно сказати, що лізинг зважаючи на свою специфіку все ще не може стати рівноцінною заміною кредиту. У розвинених країнах ці фінансові інструменти є самостійними і використовуються для різних цілей. Унаслідок труднощівз фінансуванням малого бізнесу в Росії, більшості підприємців все одно як називаються насилу отримані ними гроші - лізинг або кредит. Тому, лізинг і вважають заміною кредиту. З цією точкою зору, навіть враховуючи всі обставини, не можна погодитися: адже лізинг дорожче, але в той же час має свої переваги перед кредитом.
Лізинг, втім, як і кредитування все ще перебуває на стадії розвитку. На сьогоднішній день лізинг пропонують банки, багато з яких включили його в число кредитних продуктів, фінансові структури великих підприємств - виробників обладнання та техніки, а також фінансові установи, для яких лізинг пріоритетний напрямок діяльності. Завдяки наявності різнопланових гравців, даний сегмент можна охарактеризувати як конкурентний.
Найбільш важлива перевага лізингу полягає в можливості йти від сплати податку на прибуток. Згідно з чинним законодавством, підприємство, яке взяло банківський кредит, зобов'язане виплачувати його з прибутку. З цієї причини, для отримання банківського кредиту малому бізнесу необхідно показувати всі доходи, а це не завжди бажано. З іншого боку, розплачуватися за лізинг не обов'язково з прибутку, тому він є більш прийнятним варіантом для малих підприємств, провідних «подвійну бухгалтерію».
З часом у будь-якій компанії виникає необхідність у заміні зношеного обладнання або його модернізації. Лізинг дає можливість зробити це без вилучення частини коштів з обороту. Таким чином, це фінансовий інструмент, яким мале підприємство може скористатися для розвитку, переобладнання.
З моменту виплати першого внеску по лізингу, обладнання переходить у власність малого підприємства, і лізингова компанія не накладає на клієнта ніяких зобов'язань по його страхуванню. При отриманні банківського кредиту та купівлі на нього обладнання банк здійснює щорічний моніторинг його стану. Це обумовлено тим, що в разі непогашення підприємством кредиту обладнання буде продано. А від того, наскільки добре обладнання збереглося, залежить його вартість.
При лізингових схемах для малого бізнесу - запорукою буде саме майно, а також додаткове забезпечення у вигляді збільшення авансу, при збереженні стандартних ставок подорожчання. Однак в лізингу, при оцінці платоспроможності малих підприємств, що не мала роль приділятиметься ліквідності придбаного майна.
Основними перевагами лізингу є оперативність і швидкість розгляду бізнесу клієнта, його фінансування, в разі позитивного висновку, відсутність додаткових застав, а також додаткові гарантії у вигляді зворотного викупу обладнання, збільшення авансу, при збереженні ставок - що, безумовно, зменшує фінансові ризики лізингової компанії, спрощуючи процедуру отримання фінансування для підприємств малого бізнесу.
Якщо підприємець взяв кредит, то його необхідно виплачувати. Вдаючись до кредитування, представники малого бізнесу здатні врахувати практично всі фактори, крім форс-мажорних обставин. У житті форс-мажор досить часте явище, і він не скасовує виплат по кредиту. У свою ...
