водить до його фінансової неспроможності (банкрутства). Підставами для визнання господарюючого суб'єкта банкрутом є не тільки невиконання ним протягом ряду місяців зобов'язань перед державою, а й незадоволення вимог юридичних і фізичних осіб, які мають до нього майнові чи фінансові претензії.
Для оцінки ліквідності господарюючого суб'єкта можна використовувати наступні основні методи:
) аналіз ліквідності балансу;
) розрахунок і оцінку фінансових коефіцієнтів ліквідності;
) аналіз грошових (фінансових) потоків.
При вивченні ліквідності балансу здійснюють порівняння активів, згрупованих за ступенем їх ліквідності, із зобов'язаннями по пасиву, розташованими за термінами їх погашення. Розрахунок і оцінка коефіцієнтів ліквідності дозволяє встановити ступінь забезпеченості короткострокових зобов'язань найбільш ліквідними активами і, насамперед, грошовими коштами.
Основна мета аналізу грошових потоків - оцінити здатність підприємства генерувати (формувати) кошти в належному обсязі і в строки, необхідні для здійснення передбачуваних витрат і платежів.
1.2 Основні показники оцінки ліквідності підприємства
Під ліквідністю організацій розуміється його спроможність покривати свої зобов'язання активами, термін перетворення яких у грошову форму відповідає терміну погашення зобов'язань. Ліквідність означає безумовну платоспроможність організацій та передбачає постійне рівність між його активами і зобов'язаннями одночасно за двома параметрами:
по загальній сумі;
за термінами перетворення на гроші (активи) та строками погашення (зобов'язання).
Аналіз ліквідності організацій являє собою аналіз ліквідності балансу і полягає в порівнянні коштів по активу, згрупованих за ступенем ліквідності і розташованих у порядку убування з зобов'язаннями по пасиву, об'єднаними за строками їх погашення у порядку зростання термінів.
Розрізняють:
поточну ліквідність - відповідність дебіторської заборгованості і грошових коштів дебіторської заборгованості;
розрахункову ліквідність - відповідність груп активу і пасиву за термінами їх оборотності в умовах нормального функціонування організацій;
строкову ліквідність - здатність до погашення зобов'язань при ліквідації організацій.
У залежності від ступеня ліквідності, тобто швидкості перетворення в грошові кошти, активи організацій поділяються на такі групи:
. Найбільш ліквідні активи А1:
суми по всіх статтях грошових коштів, які можуть бути використані для проведення розрахунків негайно;
короткострокові фінансові вкладення (цінні папери).
. Швидко реалізованих активи А2 - активи, для обертання яких у наявні кошти потрібен певний час. Сюди відносяться:
дебіторська заборгованість (платежі по якій очікуються протягом 12 місяців після звітної дати);
інші дебіторські активи.
. Повільно реалізованих активів A3 - найменш ліквідні активи. Сюди входять:
запаси, крім рядка" Витрати майбутніх періодів *;
податок на додану вартість по придбаних цінностей;
дебіторська заборгованість (платежі по якій очікуються більш ніж через 12 місяців після звітної дати).
А3=стор.210 + 220 + 230.
. Важкореалізовані активи А4. У цю групу включаються всі статті 1 розділу балансу Необоротні активи raquo ;.
Ці активи призначені для використання в господарській діяльності протягом досить тривалого періоду часу.
Перші три групи активів змінюються протягом господарського періоду і відносяться до поточних активів організацій. Вони більш ліквідні, ніж інше майно фірми.
Зобов'язання організацій (статті пасиву балансу) також групуються в чотири групи і розташовуються за ступенем терміновості їх оплати.
. Найбільш термінові зобов'язання П1:
кредиторська заборгованість;
заборгованість учасникам (засновникам) по виплаті доходів;
інші короткострокові зобов'язання;
позики, не погашені в строк.
. Короткострокові пасиви П2:
короткострокові позики і кредити;
