вВ» розглядаються способи залучення грошових коштів для реалізації інвестиційної програми підприємства. Наводиться два основних способи фінансування інвестицій за рахунок залучення позикових коштів і за рахунок підписки на акції. Порівняння доцільності розглянутих способів, їх достоїнства і недоліки оцінюються за допомогою показників рентабельності, оборотності, ліквідності і платоспроможності.
Третій розділ включає планування фінансів компанії на квартал.
1 Проектування інвестиційно-фінансового плану
Проектування інвестиційно-фінансового плану підприємства здійснюється в такій послідовності:
1. розрахунок реалізації за інтервалах планування. Даний розрахунок здійснюється за формулою:
B pi +1 = B pi * I i +1 , (1.1)
де B pi , B pi +1 - виручка від реалізації продукції, робіт, послуг відповідно попереднього і наступного періодів; I i +1 - індекс зростання реалізації на період. p> 2. розрахунок запасів (оборотних активів). Запаси матеріалів:
M i +1 = ((M i /B pi ) * T пл - О”H м )/(B pi +1 /T пл ), (1.2)
де M i +1, M i - запаси матеріалів відповідно в попередньому т плановому періодах, р., О”H м - зниження нормативу запасів матеріалів на період, T пл - плановий період, днів.
Вираз (1.2) отримано з припущення, що норматив запасів наступного періоду розраховується як норматив запасів попереднього періоду мінус планове зниження нормативу запасів. Приріст запасів матеріалів розраховується як:
О”M = M i +1 - M i .
Запаси незавершеного виробництва:
НЗВ i +1 = ((НЗВ i /У pi ) * Т пл - О”НЗП НЗВ )/(B pi +1 + 1/ Т пл ), (1.3)
де НЗП i +1 , НЗВ i - запаси незавершеного виробництва відповідно в попередньому і плановому періодах, О”НЗП НЗВ - зниження нормативу запасу незавершеного виробництва.
Приріст запасів незавершеного виробництва розраховується як:
О”НЗП = НЗП i +1 - НЗП.
Запаси річної продукції:
Г i +1 = ((Г i /У pi ) * Т пл ) - О”H г ) * (B pi +1 + 1/ Т пл ) , (1.4)
де Г i +1 , Г i - запаси річної продукції відповідно в попередньому і наступному періодах, О”H г - зниження нормативу запасу річний продукції. Приріст запасу річної...
