22124812461135,87-384-1,78Налог на прібиль1422335344441931135,79109132,54Чістая прібиль7749182791680410530135,89-1475-8,07
Оскільки в сумовому вираженні приріст виручки перевищує приріст собівартості, валовий прибуток збільшується з 52194 тис. руб. в 2011 р до 59 834 тис. руб. в 2012 р (на 14,64%) і до 65 817 тис. руб. в 2013 р (ще на 10%).
З урахуванням впливу управлінських витрат, за якими спостерігається стабільне зростання протягом аналізованого періоду, формується прибуток від продажів, розмір якої в 2011-2012 рр. зменшується на 23,19% з 32 563 тис. руб. до 25011 тис. руб., а в 2012-2013 рр. збільшується до 26 669 тис. руб. (на 6,63% по відношенню до 2012).
Інші витрати підприємства в 2011-2013 рр. перевищують за сумою інші доходи, що негативно відбивається на формуванні прибутку до оподаткування. Однак у зв'язку зі зменшенням негативного сальдо інших доходів і витрат, сума оподатковуваного прибутку в 2011-2013 рр. збільшується з 9171 тис. руб. до 21248 тис. руб. Кінцевий фінансовий результат ТОВ «Нестле Росія» в 2011 р являє собою чистий прибуток у розмірі 7 749 тис. Руб., Яка в 2012 р збільшується до 18 279 тис. Руб., А в 2013 р зменшується до 16 804 тис. Руб.
Таблиця 2. - Коефіцієнти ліквідності ТОВ «Нестле Росія» в 2011 - 2013 роки
ПоказательРеком. значень 31.12. +2011 Г.на 31.12. 2012 р.на 31.12. +2013 Г.Дінаміка2012 р до 2 011 г.2013 р до 2 012 г.Коеффіціент абсолютної ліквідності gt; 0,20,070,040,01-0,03-0,04Коеффіціент термінової ліквідності gt; 1,00,360,230,20-0,13-0,03Коеффіціент поточної ліквідності gt; 2,01,371,351,60-0,020,25
Усі розглянуті ключові коефіцієнти ліквідності за розглянутий період нижче рекомендованих мінімальних значень, що говорить?? низькому рівні платоспроможності ТОВ «Нестле Росія».
На малюнку 2.1 представимо динаміку показників ліквідності.
Малюнок 2.1. Динаміка коефіцієнтів ліквідності
Коефіцієнт абсолютної ліквідності показує, якою мірою підприємство зможе погасити свої короткострокові зобов'язання за рахунок наявних грошових коштів і короткострокових фінансових вкладень. Результати розрахунку показують, що даний коефіцієнт в ТОВ «Нестле Росія» на 31.12.2011 р становив усього 0,07 при нормі не менше 0,2. Надалі значення показника зменшилося до 0,04 в 2012 р і до 0,01 в 2013 р Це означає, що на 31.12.2013 р за рахунок найбільш ліквідних активів підприємство здатне погасити лише 1% короткострокових зобов'язань.
Коефіцієнт термінової ліквідності показує, яку частину короткострокових зобов'язань підприємство може погасити за рахунок грошових коштів, бистрореалізуемих цінних паперів і короткострокової дебіторської заборгованості. На кінець 2011 р даний коефіцієнт дорівнював 0,36, а до кінця 2013 р знизився до 0,2 при нормі не менше 1. Тобто якщо в оптимальному варіанті за рахунок перерахованих активів підприємство повинне повністю погасити свої короткострокові зобов'язання, то фактично ТОВ «Нестле Росія» на 31.12.2011 р може погасити лише 36% найбільш термінової заборгованості, а до 31.12.2013 р - вже лише 20% короткострокових зобов'язань.
Показник поточної ліквідності показує, якою мірою короткострокові зобов'язання можна покрити за рахунок всіх оборотних активів. Практикою вироблена норма, відповідно до якої оборотні кошти покривають 2-кратний розмір короткострокових боргів. Фактичне значення коефіцієнта поточної ліквідності ТОВ «Нестле Росія» на 31.12.2011 р становить лише 1,37, але до 31.12.2013 р його величина зростає до 1,6.
Низькі значення показників ліквідності обумовлені великими сумами короткострокових зобов'язань і невеликими величинами різних груп ліквідних активів. При цьому найбільш жорсткі за своїми вимогам коефіцієнти абсолютної та термінової ліквідності в динаміці зменшуються, а коефіцієнт поточної ліквідності в 2011-2013 рр. зростає, але все одно не долає мінімального нормативного значення. Все це говорить про низьку ліквідність активів і недостатньому рівні платоспроможності ТОВ «Нестле Росія» як на поточний момент, так і в найближчій перспективі.
Далі в процесі аналізу фінансового стану підприємства представимо аналіз абсолютних показників фінансової стійкості ТОВ «Нестле Росія» (таблиця 3).
Таблиця 3. - Динаміка абсолютних показників фінансової стійкості, тис. руб.
Показово 31.12. +2011 Г.на 31.12. 2012 р.на 31.12. +2013 Г.Дінаміка2012 р до 2 011 г.2013 р до 2 012 р.1. Необоротні актіви7791612770317701949787493162. Сума запасів і затрат199230523911511869324681-120423. Власний капітал573581994523067691420941073174. Довгострокові обязательства9358693586884050-51815. Короткострокові обязательства196912472084366850275172-1052346. Наявність вл...
