, що поява і розвиток кредитних відносин відбуваються в рамках регулярного економічного обміну, є обгрунтуванням того, що кредит являє собою певний вид обміну. Він є більш складною операцією обміну, ніж торговельна угода, тому що поєднує передачу цінностей на поворотній основі і передачу плати за їх використання на безповоротній основі. Кредитна угода має свої якості, властиві загальній формулі обміну, але при цьому відрізняються наявністю деяких особливих властивостей. p align="justify"> Загальним виглядом обміну є торгова угода, характерні риси якої полягають в наступному: при торговій угоді товар обмінюється на гроші; учасниками є продавець і покупець; обмінювані цінності еквівалентні один одному; торговельна угода є остаточною і безповоротною і не породжує наступних зобов'язань продавця і покупця по відношенню один до одного.
Кредитна ж угода являє собою позику, тобто спосіб надання кредитором даного блага в розпорядження позичальника на певний термін, на умовах його повернення і певної плати за користування цим благом у вигляді про цента.
Однак, кредит являє собою не тільки позику, але водночас і торговельну угоду, що має ряд особливостей:
По-перше, в кредитній угоді обидва учасники (кредитор і позичальник) одночасно є продавцями і покупцями;
По-друге, в кредитній угоді в якості угоди купівлі-продажу беруть участь 2 товару (капітал і дохід), один з яких є ціною іншого і виступає як плата за його придбання. Якщо продається дохід, то його ціною є здатність блага цей дохід приносити; якщо продається здатність блага приносити дохід, то його ціною стане величина цього доходу;
По-третє, кредитна угода являє собою обмін еквівалентів.
На одній стороні цієї угоди виступає позика, на іншій - договірне оформлення кредитної угоди (контракт). Величина вартості, зазначена в контракті, яка у встановлений термін підлягає поверненню, являє собою суму величин позики і доходу, яку може при нести позика протягом даного часу при даній ставці відсотка. Ця величина і служить динамічним кредитним еквівалентом наданої позики. Динамічний еквівалент є майбутньою вартістю кредиту в проміжку часу від надання до моменту його повернення при даній встановленою ставкою відсотка. p align="justify"> Кредитні відносини можна перед ставити у вигляді схеми (рис. 1.1.): кре Дітор продає капітал і купує до хід, позичальник ж - купує капітал і продає дохід.
В
Рис.1.1. Схема кредитних відносин
Формула кредитної угоди має наступний вигляд:
S = Р f (t,%), (1.2)
де S - майбутня сума, що включає видану позичку і відсоток за її використання;
...
