? понад рік.
Так групуються, в першу чергу, суми за статтями, що відображає дебіторську заборгованість та інші активи, кредиторську заборгованість та інші пасиви, а також короткострокові кредити і позикові кошти.
Для розподілу по термінах перетворення в грошові кошти сум за статтями розділу II активу використовуються величини запасів в днях обороту. Далі підсумовуються величини по активу з однаковими інтервалами зміни ліквідності і величини по пасиву з однаковими інтервалами зміни терміну погашення заборгованості. В результаті отримуємо підсумки по чотирьох групах по активу (не рахуючи важко реалізованих активів і постійних пасивів).
Аналіз ліквідності балансу зводиться до перевірки того, покриваються чи зобов'язання в пасиві балансу активами, термін перетворення яких у грошові кошти відповідає терміну погашення зобов'язань.
Зіставлення підсумків першої групи по активу і пасиву, тобто А1 і П1 (терміни до 3 місяців), відбиває співвідношення поточних платежів і надходжень. Порівняння підсумків другої групи по активу і пасиву, тобто А2 і П2 (терміни від 3 до 6 місяців), показує тенденцію збільшення або зменшення поточної ліквідності в недалекому майбутньому. Зіставлення підсумків по активу і пасиву для груп III і IV відбиває співвідношення платежів і надходжень у відносно віддаленому майбутньому. Аналіз, проведений за даною схемою, досить повно представляє фінансовий стан з точки зору можливостей своєчасного здійснення розрахунків.
Для аналізу платоспроможності організації розраховуються фінансові коефіцієнти платоспроможності. Таблиця 2 [11, с. 111-112]. Вони розраховуються парами (на початок і кінець аналізованого періоду). Якщо фактичне значення коефіцієнта не відповідає нормальному обмеження, то оцінити його можна по динаміці (збільшення або зниження значення).
Для комплексної оцінки платоспроможності підприємства в цілому варто використовувати загальний показник платоспроможності, обчислюється за формулою [14, с. 110]:
або.
За допомогою даного показника здійснюється оцінка зміни фінансової ситуації в організації з погляду ліквідності. Даний показник застосовується також при виборі найбільш надійного партнера з декількох потенційних партнерів на основі звітності.
Оцінка фінансового стану підприємства буде не повною без аналізу фінансової стійкості [14, c.142-155]. Аналізуючи платоспроможність, зіставляють стан пасивів зі станом активів. Це дає можливість оцінити, якою мірою організація готова до погашення своїх боргів.
Фінансова стійкість - характеристика стабільності фінансового становища підприємства, яка забезпечується високою часткою власного капіталу в загальній сумі використовуваних їм фінансових коштів.
Завданням аналізу фінансової стійкості є оцінка ступеня незалежності від позикових джерел фінансування. Це необхідно, щоб відповісти на питання: наскільки організація незалежна з фінансової точки зору, росте чи знижується рівень цієї незалежності і чи відповідає стан його активів і пасивів завданням її фінансово-господарської діяльності. Показники, які характеризують незалежність по кожному елементу активів і по майну в цілому, дають можливість виміряти, чи достатньо стійка аналізована організація у фінансовому відношенні.
Структура капіталу - один з найважливіших показників оцінки фінансового стану підприємства, що характеризує співвідношення суми власного і позикового капіталу, що використовується.
Таблиця 2 Фінансові коефіцієнти платоспроможності
Найменування показателяСпособ расчетаНормальное ограніченіеПоясненія1.Общій показник платоспроможності L1? 12.Коеффіціент абсолютної ліквідності L2? 0,2 ч 0,5 (залежить від галузевої приналежності організації; для виробничих підприємств оптимальне значення L2 ~ 0,3ч0,4) Показує, яку частину поточної короткострокової заборгованості організація може погасити найближчим часом за рахунок грошових коштів і прирівняних до них фінансовим вложеній3.Коеффіціент «критичної оцінки» Допустиме 0,7 ч 0,8; бажано L3 ~ 1Показивает, яка частина короткострокових зобов'язань організації може бути негайно погашена за рахунок грошових коштів, коштів у короткострокових цінних паперах, а також надходжень по расчетам4.Коеффіціент поточної ліквідності Необхідне значення L4=1,5; оптимальне L4 ~ 2,0 ч 3,5Показивает, яку частину поточних зобов'язань за кредитами і розрахунками можна погасити, мобілізувавши всі оборотні средства5. Коефіцієнт маневреності функціонуючого капіталу Зменшення показника в динаміці - позитивний еффектПоказивает, яка частина функціонуючого капіталу обездвижена у виробничих запасах і довгострокової дебіторської задолженності6. Частка оборотних коштів в активах L6? 0,5Завісіт від галузевої приналежності організаціі7. Коефіцієнт ...
