"> Чистий прибуток підприємства має тенденцію до збільшення. Так, в 2009 р чистий прибуток склав 3 173 тис. Руб., Що на 1449 тис. Руб. більше, ніж у 2007 р і на 666 тис. руб. більше, ніж у 2008 р Збільшення чистого прибутку пов'язано зі зростанням обсягів реалізації продукції.
. 2 Аналіз ефективності управління грошовими потоками на пп
Останнім часом все частіше використовується вітчизняними аналітиками коефіцієнтний метод аналізу. У процесі використання цієї системи аналізу визначаються різні відносні показники грошових потоків і ступінь їх впливу на загальний фінансовий стан підприємства. У системі управління грошовими потоками найбільше поширення одержали наступні групи коефіцієнтів.
У першу групу входять коефіцієнти участі операційної, інвестиційної та фінансової діяльності у формування позитивного і негативного грошових потоків підприємства. Тобто розглядається динаміка обсягу та структури формування позитивного грошового потоку в розрізі окремих джерел надходження грошових коштів і негативного грошового потоку в розрізі окремих напрямків витрачання грошових коштів.
Результати розрахунку цих коефіцієнтів представлені в таблиці 11.
Таблиця 11 - Аналіз структури грошових потоків за видами діяльності ТОВ «Рубін» за 2006-2008 рр.
ПоказателіРезультатАбсолютное зміна, +/- Темп зміни,% 2006 г.2007 г.2008 г.2007 г.2008 г.2007 г.2008 г.ПДП100100100КУ + од63,6573,2188,089,5714 , 87115,0120,3КУ + ід34,0126,1111,06-7,90-15,0576,842,4КУ + фд2,350,680,86-1,670,1829,0126,5ОДП100100100КУ- од62,2356,9886,79-5 , 2529,8091,6152,3КУ- ід36,1142,8012,316,69-30,49118,528,8КУ- фд1,660,220,90-1,440,6913,0418,7
Дані таблиці 11 показують, що в структурі припливу грошових коштів в аналізованому періоді основну частку становило їх надходження від поточної діяльності. Протягом усього період спостерігається поступове збільшення їх частки в загальній сумі надходжень - у 2006 р 63,65%, в 2007 р - 73,21%, в 2008 р - 88,08%. За інвестиційної та фінансової діяльності питома вага надходжень поступово знижується: за інвестиційної з 34,01% до 11,06%, за фінансової - з 2,35% до 0,86%.
Найбільша частка в структурі відтоку грошових коштів також належить поточної діяльності. Однак на відміну від припливу в 2007 році в порівнянні з 2006 р вона скорочується з 62,23% до 56,98%. Одночасно збільшилася питома вага витрачання грошових коштів з інвестиційної діяльності з 36,11% до 42,8%. Частка витрат фінансових ресурсів на здійснення фінансової діяльності в 2007 р незначна - усього 0,22%. Але в 2008 р частка витрат по поточній діяльності значно збільшилася - до 86,79%, а питома вага відтоку з інвестиційної діяльності скоротився в 3,5 рази до 12,31%.
Таким чином, основний приплив і відтік коштів спостерігається від основної діяльності організації. Дані таблиці 11 підтверджують висновок про те, що поточна діяльність генерує грошові кошти в обсязі, достатньому не тільки для забезпечення потреб основної діяльності, але і для часткового покриття інвестиційних витрат.
Наступна група коефіцієнтів характеризує ефективність грошових потоків, узагальнюючим показником якої є коефіцієнт ефективності грошових потоків.
Таблиця 12 - Показники ефективності грошових потоків ТОВ «Рубін» за 2006-2008 рр.
ПоказательРезультатАбсолютное зміна, +/- Темп зміни,% 2006 г.2007 г.2008 г.2007 г.2008 г.2007 г.2008 г.КЕдп0,0710,035-0,002-0,036-0 , 03849,938-6,578
Так як коефіцієнт ефективності грошових потоків дає уявлення про взаємозв'язок між загальним припливом грошових коштів та витратами підприємства, то робити аналіз цього коефіцієнта на даному підприємстві в 2008 році не доцільно, тому що за цей рік у підприємства спостерігався відтік грошових коштів у розмірі 542 тис. руб. А в 2006 і 2007 роках показник знаходився на грані.
Третя група показників включає коефіцієнти, що характеризують ліквідність грошових потоків. Результати розрахунку коефіцієнтів ліквідності наведені в таблиці 13.
Таблиця 13 - Показники ліквідності грошових потоків ТОВ «Рубін» за 2006-2008 рр.
ПоказателіРекомендуемое значеніеРезультат2006 г.2007 г.2008 г.КЛдп? 21,071,040,998Кол1-21,371,291,65Кпл? 0,81,120,960,92Кал0,2-0,50,320,420,32
Динаміка коефіцієнта ліквідності грошових потоків дає найбільш узагальнюючу характеристику їх ліквідності. За отриманими значеннями видно, що відповідають рекомендованому значенню. Це говорить про те, валовий позитивний грошовий потік ТОВ «Рубін» забезпечує повне покриття негативного його грошового потоку, за винятком 2008 року, в якому спостерігається зворотна ситуація. Цей дина...
