аничним витратам, точка е 1
Якщо власник будинку купує страховий поліс, то гранична вигода від обережності зміщується вниз від МВ до МВ '. За наявності страховки граничний дохід власника будинку від обережності дорівнює граничним витратам обережності в точці е 2 . Порівнюючи е 1 і е 2 , ми бачимо, що власник будинку, будучи застрахованим, менше піклується про обережності.
Тепер припустимо, що власник будинку купує страховий поліс, який покриває всі витрати на відновлення його будинку і заміну всієї обстановки. Як цей страховий поліс вплине на ситуацію, зображену на рис. 17.15? По-перше, майте на увазі, що страхування не робить ніякого ефекту на граничні витрати обережності. Проте страхування істотно впливає на граничний дохід від обережності при розгляді ситуації з точки зору власника будинку. Оскільки витрати на відновлення будинку покриваються страховим полісом, для власника будинку зниження ризику виникнення пожежі вже не прирівнюється в тій же мірі до зростанню доходу - він знає, що якщо трапиться пожежа, йому не доведеться розщедрюватися. Звичайно, навіть при 100%-ном страховому забезпеченні власник будинку таки витягує певний дохід, приймаючи заходи протипожежної безпеки. Принаймні, зниження ризику виникнення пожежі зменшує ймовірність того, що він виявиться його жертвою. Таким чином, граничний дохід від обережності таки має позитивне значення, проте воно менше, ніж за відсутності страховки. На рис. 17.16 крива MB ' відображає більш низький граничний дохід власника будинку, приобревшие страховий поліс. Для порівняння також зображена крива граничного доходу при відсутності страховки. За наявності страховки граничний дохід і витрати на обережність власника будинки рівні між собою в точці е 2 . Порівнюючи e l і е г , ми бачимо, що застрахований власник будинку менше піклується про обережності. Такий результат виникає внаслідок інтуїтивних дій - оскільки застрахований власник будинку понесе менше витрат у разі виникнення пожежі, він докладає і менше зусиль для його запобігання. Звичайно, чим менше заходів обережності вживає власник будинку, тим вище ризик пожежі і тим вище ймовірність того, що компанії доведеться виплачувати страхове відшкодування. Тому для фірми виникає проблема морального ризику. p> Небезпека морального ризику разючіші все проявляється в тому випадку, коли власнику будинку вдається застрахуватися на суму, що перевищує вартість страхового об'єкту, для того щоб у разі пожежі отримати за свою власність більше грошей, ніж це було б можливо при її продажу на відкритому ринку. Коли догоряють головешки коштують більше, ніж сам будинок, його власник отримає стимул до того, щоб подбати про настання страхового випадку. Це одна із ситуацій, при якій моральний ризик дійсно виправдовує свою назву. Ви ...
