боротние активи (А1, А2, А3) 1,13190Актіви високої ліквідності (А1, А2) 1,22175Актіви абсолютної ліквідності (А1) 1,49144Проізводственние запаси і затрати70,873Товари і готова продукція17,7212Дебіторская задолженность6,9331Отражает середню величину (в днях) комерційного кредиту, наданого покупцям. Зниження терміну оборотності ДБЗ - сприятливе явленіе.Текущіе зобов'язання (П1 + П2) 1,53140Отражают швидкість обороту поточної кредиторської заборгованості. Прискорення обороту - несприятливий явище, тому що вимагає додаткового притягнутий?? я високоліквідних оборотних средств.Собственний оборотний капітал ((П3 + П4) -А4) 4,2550Отражает активність використання частини власного капіталу і прирівняних до нього коштів, яка може бути спрямована на формування оборотних активів.
Таблиця 4
Аналіз прибутковості і рентабельності ФХДПоказательАбсолютное значеніеОтчетний періодПрошлий періодІзмененіеВиручка212 600487 463-274 863Переменние затрати113 653351 873-238 220Маржінальний доход98 947135 590-36 643Постоянние затрати50 00050 0000Валовая прібиль48 94785 590-36 643Коммерческіе расходи03 000-3 000Управленческіе расходи017 000-17 000Себестоімость продаж163 653421 873-258 220Операціонная прібиль48 94765 590-16 643Проценти до уплате15150Прібиль (збиток) від звичайної деятельності48 93265 575-16 643Чістая прибуток (збиток) звітного періода37 18849 837-12 649Реінвестірованная прібиль37 18849 837-12 649Оценка достатності вкладу на покритіе48 93265 575-16 643Плечо операційного ричага2,022,07-0,05Отношеніе операційного прибутку (прибутку від продажів) до витрат по звичайної діяльності,% 29,9115,5514,36
Так, рентабельність власного капіталу (табл. 3 і табл. 4) за період - 44%, рентабельність активів - 17%, рентабельність продажів складає (чиста виручка до прибутку) 11% .Значенія показників ділової активності також мають позитивні значення і свідчать про сприятливу ситуацію на досліджуваному підприємстві.
Таким чином, ТОВ ??laquo; Інформаційні Технології та Системи є цілком рентабельним підприємством.
Розрахунок фінансового стану з позиції можливого банкрутства
Використовуємо підхід прогнозування можливого банкрутства на системі критеріїв, затверджених для визначення незадовільної структури балансу неплатоспроможного підприємства постановою Уряду РФ Про деякі заходи щодо реалізації законодавства про неспроможність (банкрутство) підприємств .
Таблиця 5 Обсяг реалізації послуг
Місяць Обсяг послуг, руб.Коеффіціент сезонностиМай1817401,02Июнь855110,48Июль663650,37Август45750,03Сентябрь2416091,21Октябрь6497823,63Ноябрь487150,27Всего за період12527827
Як видно, значна втрата виручки спостерігається в літні місяці (липень, серпень), тобто в пік відпусток, табл.5. Вже можна припустити, що така ж картина буде спостерігатися і в кінці грудня - початку січня (канікули).
Система управління фінансовими ризиками компанії ТОВ ??laquo; АрсеналАвто Сьогодні на підприємстві тільки два з вище розглянутих методів управління ризиками, а саме:
· ухилення від ризиків;
· моніторинг бізнес-середовища.
Ухилення від ризиків проявляється бізнес середовища в не використання позикових коштів, і у відсутності великого штату співробітників в організації. Моніторинг проявляється в прогнозно-аналітичні дослідження власника фірми. Отримані в результаті дані дозволяють уловити нові тенденції у взаєминах господарюючих суб'єктів, передбачити необхідні заходи для компенсації втрат від змін правил ведення господарської діяльності, завчасно підготуватися до нормативних нововведень.
Проаналізувавши ризики компанії ТОВ ТОВ ??laquo; АрсеналАвто можна виділити основні з них:
· Політичні ризики. Пов'язані з недосконалістю і нестабільністю господарського, податкового, банківського, земельного та інших законодавств РФ, відсутністю підтримки або протидією державних чиновників, двоякими трактуваннями законодавства і т. П.
· Виробничі ризики. Пов'язані зі складністю комп'ютерної техніки, швидко рухається технічним прогресом у сфері інформаційних технологій, недостатньо високою якістю наданих послуг.
· Маркетингові ризики. Пов'язані з можливими затримками виходу на ринок, неправильним (без урахування потреб ринку) вибором послуг, помилковим вибором маркетингової стратегії, помилками в ціновій політиці і т.п.
· Економічні ризики. Пов'язані з ризиком від втрат, зумовлених несприятливими для продавців або покупців змінами ринкових цін на товари в порівнянні з тими, які враховувалися при укладенні договору. Розглянемо можливі ризики організації і негативний вплив їх на прибуток (табл.6). <...
