align="justify"> Інші короткострокові зобов'язання;
Позики, не погашені в строк.
) Короткострокові пасиви (П2):
Короткострокові позики і кредити;
Інші позики, що підлягають погашенню протягом 12 місяців після звітної дати.
) Довгострокові пасиви (П3) - це довгострокові кредити і позики.
4) Постійні пасиви (П4):
Капітал і резерви;
Доходи майбутніх періодів;
Резерви майбутніх витрат.
Вивчення співвідношень цих груп активів і пасивів дозволить встановити тенденції зміни в структурі балансу і його ліквідності.
Згрупуємо дані для аналізу ліквідності в таблиці 2.4.
Баланс вважається ліквідним за умови наступних співвідношень груп активів і зобов'язань:
1) А1 П1
) А2 П2
) А3 П3
) А4 П4
Виконання перших трьох нерівностей у цій системі неминуче тягне виконання і четвертого нерівності, тому практично істотним є зіставлення підсумків перших трьох груп по активу і пасиву.
Четверте нерівність носить балансуючий характер і в той же час має глибокий економічний сенс: його виконання свідчить про дотримання мінімального умови фінансової стійкості - наявність у підприємства власних оборотних коштів.
Згідно з даними таблиці 2.4 за даний період часу баланс не можна вважати абсолютно ліквідним, тому що не виконується одна з нерівностей активів і пасивів.
Нерівність А1П1 показує поточну ліквідність. У даній ситуації це нерівність не виконується. Отже, це означає, що підприємство не володіє достатніми коштами, щоб покрити термінові зобов'язання, тобто кредиторську заборгованість і кредити банку, тобто неплатежеспособно.
Дане підприємство володіє бистрореалізуемих активами в достатньому обсязі, що підтверджується дотриманням нерівності А2 П2. Це говорить про те, що забезпечується своєчасна відвантаження товарів.
Порівняння повільно реалізованих активів з довгостроковими зобов'язаннями показує перспективну ліквідність. Так як нерівність А3 П3 дотримується протягом всього аналізованого періоду, то можна зробити висновок про те, що підприємство зможе перетворити незавершене виробництво у готову продукцію і реалізувати його, але витративши набагато більше часу.
Відповідність даних нерівності А4 П4 говорить про те, що всі витрати підприємство зможе покрити за рахунок власних коштів.
Таблиця 2.4
Аналіз ліквідності балансу ТОВ ??laquo; Мега Сервіс
Активно 01.01.2010гНа 01.01.2011гПассівНа 01.01.2010гНа 01.01.2011гПлатежний ізлішекНа 01.01.2010гНа 01.01.2011гНаіболее ліквідні активи (А1) 2718Наіболее термінові зобов'язання (П1) 1234213712072119Бистрореалізуемие активи (А2) 13521954Краткосрочние пасиви (П2) 1296668561286Медленнореалізуемие активи (А3) 29682867Долгосрочние пасиви (П3) 0029682867Труднореалізуемие активи (А4) 209273Постоянние пасиви (П4) 2052244118432168Баланс45695179Баланс45695179 -
Поряд з абсолютними показниками для оцінки ліквідності підприємства розраховують фінансові коефіцієнти ліквідності та платоспроможності. Розрахунок даних коефіцієнтів проводиться шляхом поетапного зіставлення окремих груп активів з короткостроковими пасивами на основі даних бухгалтерського балансу [13, с.92 - 94].
Дані показники становлять інтерес не тільки для керівництва підприємства, а й для зовнішніх суб'єктів аналізу: коефіцієнт абсолютної ліквідності становить інтерес для постачальників, коефіцієнт швидкої ліквідності - для банків, коефіцієнт поточної ліквідності - для інвесторів. Коефіцієнт абсолютної ліквідності (Кал) показує, яка частина поточної заборгованості може бути погашена найближчим до моменту складання балансу час і визначається за формулою 2.2.
, (2.2)
де ДВ - грошові кошти, руб .; КФВ - короткострокові фінансові вкладення (цінні папери), руб .; КЗ - кредиторська заборгованість, руб .; ЗС - короткострокові позикові кошти, руб.
На 2009:
ДС=4; КФВ=0; КЗ=510; ЗС=642
Кал=4/(510 + 642)=0,003
На 2010:
ДС=27; КФВ=0; КЗ=тисячі двісті тридцять чотири; ЗС=1 296
Кал=27/(1234 + 1296)=0,01
На 2011:
ДС=18; КФВ=0; КЗ=2137; ЗС=668
Кал=18/(2137 + 668)=0,006
Коефіцієнт критичної ліквідності (Ккл) відбиває прогнозовані платіжні можливості організації за умови своєчасного проведення розрахунків з дебіторами і розраховується як відношення величини грошових коштів, короткострокових фінансових вкладень до суми короткострокових зобов'язань організації.
На 2009:
ДС=4; К...
