(19)
Тр =, (20)
Розрахунок середньої оборотності - це відношення собівартості реалізованої продукції до середньої величини запасів в одних і тих же цінах. Інший показник - число днів, необхідних на один оборот запасів: 360 днів ділиться на середню оборотність запасів в разах. p> Прискорення оборотності оборотних коштів підприємства дозволяє йому істотно знизити потребу в них, так як між швидкістю обороту і розміром цих коштів існує обернено пропорційна залежність. [6, с. 251]
Сума оборотних коштів, вивільнених у процесі прискорення їх обороту, розраховується за формулою:
Еос = Оф - Оо * Ро, (21)
де, Еос - досягається сума економії оборотних коштів;
Оф - фактична оборотність за звітний період, в днях;
Оо - оборотність в попередньому періоді, в днях;
Ро - одноденний обсяг реалізації за розглянутий період.
Мистецтво управління оборотними активами полягає в тому, щоб тримати на рахунках мінімально необхідну суму грошових коштів, які потрібні для поточної оперативної діяльності. Сума грошових коштів, яка необхідна добре керованого підприємству, - це, по суті справи, страховий запас, призначений для покриття короткочасної незбалансованості грошових потоків. Оскільки грошові кошти, перебуваючи в касі або на рахунках в банку, не приносять доходу, а їх еквіваленти - короткострокові фінансові вкладення мають невисоку прибутковість, їх потрібно мати в наявності на рівні безпечного мінімуму. p align="justify"> Збільшення або зменшення залишків готівки на рахунках в банку обумовлюється рівнем незбалансованості грошових потоків, тобто припливом і відтоком грошей. Перевищення позитивного грошового потоку над негативним грошовим потоком збільшує залишок вільної грошової готівки, і навпаки, перевищення відтоків над притоками призводить до нестачі коштів і збільшення потреби в кредиті. p align="justify"> Як дефіцит, так і надлишок грошових ресурсів негативно впливають на фінансовий стан підприємства. При надмірному грошовому потоці відбувається втрата реальної вартості тимчасово вільних грошових коштів у результаті інфляції; втрачається частина потенційного доходу від недовикористання грошових коштів в операційній чи інвестиційної діяльності; сповільнюється оборотність капіталу в результаті простою грошових засобів. [23, с. 231]
Дефіцит коштів призводить до зростання простроченої заборгованості підприємства за кредитами банку, постачальникам, персоналу з оплати праці, в результаті чого збільшується тривалість фінансового циклу і знижується рентабельність капіталу підприємства.
Зменшити дефіцит грошового потоку можна за рахунок заходів, що сприяють прискоренню надходження грошових коштів та уповільнення їх виплат. Прискорити надходження грошових коштів можна шляхом переходу на повну або часткову передоплату продукції покупцями, скорочення термінів надання їм товарного кредиту, збільшення цінових з...
