залучення додаткових грошових коштів в оборот;
збільшення обсягу продажів товарів або послуг;
диверсифікації діяльності.
Зменшення обсягу вихідного грошового потоку в довгостроковому періоді можна досягти:
введенням обмежень на придбання основних засобів, які не зможуть забезпечити істотне зростання вхідного грошового потоку в довгостроковій перспективі;
скороченням обсягів інвестування об'єктів невиробничого призначення;
поліпшенням використання оборотних активів шляхом скорочення неліквідів і наднормативних запасів;
оптимізацією транспортних і складських витрат, ліквідувавши зустрічні і нераціональні перевезення;
досягненням перевищення темпів зростання продуктивності праці над темпами зростання заробітної плати працюючих;
зниженням витрат виробництва.
У процесі оптимізації грошових потоків компанії дуже важливо забезпечити їх збалансованість в часі. Для цього на практиці використовують два основні методи: вирівнювання і синхронізацію.
Вирівнювання грошових потоків має за мету регулювання їх обсягів у розрізі окремих часових періодів, що дозволяє усунути сезонні і циклічні коливання у формуванні вхідного і вихідного грошових потоків. Однак у конкретній роботі фінансових служб компанії досягти абсолютного узгодження вхідного і вихідного грошових потоків досить складно, але істотно зменшити періоди між їх піковими значеннями можливо, що і складає основу процедури вирівнювання. Зближення періодів надходження і вибуття грошових коштів вирівнює сукупний грошовий потік компанії.
Синхронізація грошових потоків компанії (за допомогою бюджетування доходів і витрат) забезпечує баланс між величиною вхідних і вихідних грошових потоків. В якості основного критерію синхронізації виступає коефіцієнт кореляції потоків, який повинен прагнути до одиниці. Рішення завдання по синхронізації потоків грошових коштів конкретної компанії у часі:
забезпечує безперебійність поточної діяльності компанії;
забезпечує фінансову стійкість господарюючого суб'єкта;
створює основу для ефективного управління грошовими потоками;
знижує реальну потребу підприємства в поточному та страховому залишках грошових активів, які обслуговують основну діяльність;
зменшує необхідний фінансовий резерв для здійснення реального інвестування.
У результаті здійснення заходів щодо оптимізації грошових потоків компанії створюються реальні передумови для максимізації чистого грошового потоку, так необхідного в посткризовому періоді при необхідності погашення фінансових запозичень. Тоді максимізація грошового потоку може бути досягнута в результаті розробки:
раціональної фінансової та податкової політики;
продуманої цінової політики;
Таким чином, з усією очевидністю формулюється кінцева мета оптимізації грошових потоків компанії - максимізація чистого грошового потоку, підвищення рівня самофінансування підприємства і зниження залежності від зовнішніх джерел фінансування. На основі оптимізації грошових потоків компанії може бути побудована система планів раціонального використання грошових коштів компанії з урахуванням їх специфіки і впроваджена відповідна система контролю над її виконанням.
Висновок
Отже, проведення постійного фінансового аналізу стану бізнесу компанії є необхідною умовою для прийняття ефективних управлінських рішень lt; # justify gt; - визначення фінансового стану;
- виявлення змін фінансового стану в просторово-часовому розрізі;
- виявлення основних факторів, що викликають зміни у фінансовому стані;
- прогноз основних тенденцій фінансового стану.
Грунтуючись на даних про минулу діяльність підприємства, оцінка фінансового стану спрямована на зниження невизначеності щодо його майбутнього стану.
Основними напрямками аналізу фінансового стану є:
. Аналіз якості управління формуванням і розміщенням капіталу.
. Аналіз фінансової стійкості та платоспроможності підприємства.
. Аналіз фінансових результатів та ефективності діяльності підприємства.
При цьому в розпорядженні аналітика є безліч методів фінансового аналізу: метод горизонтального і вертикального аналізу, балансовий метод, коефіцієнтний аналіз та ін. Кожен із зазначених методів має свої переваги і недоліки. Так, горизонтальний і вертикальний а...
