о боку, це говорить про нездатність підприємства розрахуватися за боргами, а з іншого говорить про довіру постачальників даному підприємству.
Аналіз коефіцієнтів ліквідності наведено в таблиці 7. Виходячи з цього, можна охарактеризувати ліквідність ТОВ БК «Надія» як достатню протягом усього досліджуваного періоду.
Таблиця 7 - Розрахунок коефіцієнтів ліквідності ТОВ БК «Надія» за 2010-2012 рр..
Коеффіціент2010 г2011 г2012 гДінамікаАбсолютной ліквідності0, 2810,2340,596 +0,315 Термінової ліквідності0, 5980,741,014 +0,416 Поточної ліквідності1, 1071,3121,421 +0,314 Чистий оборотний капітал183882037140714 +22326
Абсолютналіквідність підприємства показує яка частина зобов'язань може бути погашена за рахунок наявної готівки ((ДС + КФВ) / КЗ). У випадку ТОВ БК «Надія» вона склала 28,1 і 59,6% від суми короткострокових зобов'язань у 2010 і 2012 рр.. відповідно. Загальних нормативів за даним показником не існує, але оскільки, динаміка - позитивна і прострочених зобов'язань у підприємства немає, то можна вважати значення показника абсолютної ліквідності цілком задовільним.
Для показника термінової ліквідності ((ДС + КФВ + ДЗ + ПДВ) / КЗ) зазвичай задовольняє співвідношення 0,7-1,0. У випадку ТОВ БК «Надія» значення цього показника було достатнім протягом 2010-2012 рр.., однак до початку 2013 р. значення показника зросло до 101,4%. Зростання дебіторської заборгованості в 2012 р. не можна розцінювати як позитивний факт, т.к. в даному випадку відбувається відволікання коштів з обороту підприємства.
Фінансовий стан підприємств, його стійкість багато в чому залежать від оптимальності структури джерел капіталу (співвідношення власних і позикових коштів) і від оптимальності структури активів підприємства і в першу чергу від співвідношення основних і оборотних коштів, а також від врівноваженості активів і пасивів підприємства за функціональною ознакою. Для цього проаналізуємо структуру джерел підприємства і оцінимо ступінь фінансової стійкості (таблиця 8). Коефіцієнт концентрації власного капіталу (фінансової автономії, незалежності) - питома вага власного капіталу в загальній валюті нетто-балансу. Він характеризує, яка частина активів підприємства сформована за рахунок власних джерел коштів.
Таблиця 8 - Розрахунок показників фінансової стійкості ТОВ БК «Надія» за 2010-2012 рр..
Коеффіціент2010 г2011 г2012 гДинамикаАвтономии101106/195371=0,517119380/196242=0,608145850/270050=0,54+0,023Финансирования101106/77715=1,3119380/65257=1,829145850/96627=1,509+0, 209Задолженності94265/101106=0,93276862 / 119380=0,643124200 / 145850=0,851-0,081
У випадку ТОВ БК «» майно підприємства було сформовано за рахунок власних коштів на 51,7% і 54,0% в 2010 і 2012гг. відповідно. Оптимальним співвідношенням власного і позикового капіталів є співвідношення 50: 50, тобто у підприємства не зважаючи на незначні коливання коефіцієнта автономії, в цілому досить стійкий фінансовий стан.
Аналіз рентабельності представлений в табл.9. Наприкінці 2012 р. щодо 2011 і 2010 рр.. зафіксовано значне збільшення показників чистого прибутку і рентабельності основного та оборотного капіталу, рентабельності власного капіталу (коефіцієнта стійкості економічного зростання). У розрахунку показника за рік...
