ння процедури інкасації поточної дебіторської заборгованості. У складі цієї процедури повинні бути предусмотрни: терміни і форми попереднього і наступного нагадувань покупцям про дату платежів; можливості та умови прологірованія боргу за наданим кредитом; умови порушення справи про банкрутство неспроможних дебіторів.
7. Забезпечення використання на підприємстві сучасних форм рефінансованія поточної дебіторської заборгованості. Розвиток ринкових відносин та інфраструктури фінансового ринку дозволяють використовувати в практиці фінансового менеджменту ряд нових форм управління дебіторською заборгованістю - її рефінансування, тобто прискорений переказ в інші форми оборотних активів підприємства: грошові кошти та високоліквідні короткострокові цінні папери.
Управління грошовими коштами
упраления грошовими коштами або залишків грошових коштів та їх еквівалентів, які постійно знаходяться в розпорядженні підприємства, становить невід'ємну частину функцій загального управління оборотними активами. Розмір залишку грошових активів, яким оперує підприємство в процесі господарської діяльності, визначає рівень його абсолютної платоспроможності (готовність прдприятия негайно розрахуватися за всіма своїми невідкладним фінансовими зобов'язаннями), впливає на розмір капіталу, інвестованого в оборотні активи, а також характеризує певною мірою його абсолютної платоспроможності (готовність підприємства негайно розрахуватися за всіма своїми невідкладним зобов'язанням), впливає на розмір капіталу, інвестованого в оборотні активи, а також характеризує певною мірою його інвестиційні можливості (інвестиційний потенціал здійснення підприємством короткострокових фінансових інвестицій).
Основною метою в процесі управління грошовими активами є забезпечення постійної платоспроможності підприємства. У цьому отримує свою реалізацію функція грошових активів як засобів платежу, що забезпечує реалізацію цілей фармірованія їх операційного, страхового та компенсаційного залишків. Пріоритетність цієї мети визначається тим, що ні великий розмір оборотних активів і власного капіталу, ні високий рівень рентабельності господарської діяльності не можуть застрахувати підприємство від порушення проти нього позову про банкрутство, якщо в передбачені терміни через брак грошових активів воно не може розрахуватися за своїми невідкладним фінансовими зобов'язаннями. Тому в практиці управління грошовими активами частина ототожнюється з управлінням платоспроможністю (або управлінням леквідностью).
Поряд з цією основною метою важливим завданням у процесі управління грошовими активами є забезпечення ефективного використання тимчасово вільних грошових коштів, а також сформованого інвестиційного їх залишку.
З урахуванням ролі грошових активів у забезпеченні платоспроможності підприємства організує процес управління ними. При здійсненні цього управління слід врахувати, що вимоги забезпечення постійної платоспроможності підприємства визначають необхідність створення високого розміру грошових активів, тобто переслідують цілі максимізації їх середнього залишку в рамках фінансових можливостей предпрития. З іншого боку, слід врахувати, що грошові активи предпрития в національній валюті при їх зберіганні значною мірою схильні втраті реальної вартості від інфляції; крім того, грошові активи в національній та іноземній валюті при зб...
