ішній баланс, включає найбільш достовірну інформацію (зовнішній баланс, зазвичай складається для публікації, містить занижені дані по прибутку). Потім складаються: прогнози балансу, звіту про прибутки і збитки, руху грошових коштів, здійснюється прогнозування наслідків поточних рішень. Далі уточнюються і конкретизуються прогнозні фінансові документи за допомогою складання поточних фінансових планів, тобто обгрунтовується обраний варіант з ряду можливих рішень. На останньому етапі здійснюється оперативне планування. p> Головна мета фінансового планування - визначення можливих обсягів фінансових ресурсів, капіталу та резервів на основі планування фінансових показників, доцільних напрямів їх витрачання в плановому періоді. [21]
Ефективність фінансового планування залежить від ряду умов. Перш за все, фінансові плани повинні бути складені на основі точних прогнозів динаміки визначальних чинників. При цьому прогнозування може грунтуватися на історичній інформації або отриманої на основі використання апарату математичної статистики, результатів моделювання, експертних оцінок і т. д. Важливі також вибір оптимального варіанта фінансового плану на основі отримання альтернатив і контроль за реалізацією фінансового плану в диких тварин, деталізація довгострокових планів у поточних.
Основними завданнями фінансового планування на підприємстві є: забезпечення необхідними фінансовими ресурсами; визначення напрямів ефективних вкладень капіталу, оцінка його використання; виявлення внутрішньогосподарських резервів збільшення прибутку; раціоналізація відносин з бюджетами, банками, страховими компаніями та організаціями; дотримання інтересів акціонерів та інших інвесторів; контроль за фінансовим станом, платоспроможністю і кредитоспроможністю підприємства.
В основі фінансового планування лежать такі технологічні принципи, як придбання поточних активів (оборотних коштів), яке здійснюється за рахунок короткострокових джерел, а для проведення модернізації парку обладнання слід залучати довгострокові джерела фінансування; постійна потреба в робочому капіталі в прогнозованому балансі підприємства сума оборотних коштів, що перевищує суму його короткострокових заборгованостей (певна частина оборотних коштів повинна фінансуватися з довгострокових джерел, що знижує ризик появи дефіциту оборотних коштів); надлишок коштів. У разі, коли він перевищує деяке порогове значення, можна вдатися до покупним високоліквідним цінних паперів. [12]
Зауважимо, що важливий не тільки кінцевий результат фінансового планування (фінансовий план), але і сам процес його розробки, в ході якого фінансовий менеджер розглядає сукупний ефект інвестиційних рішень разом з результатами фінансових рішень, вивчає загрози компанії, розробляє стратегії їх усунення.
Фінансове планування підрозділяється на перспективне, поточне (річне) і оперативне. Перспективне, що охоплює період до трьох років (може змінюватися в залежності of економічної стабільності, можливостей прогнозування), визначає найважливіші показники, пропорції, темпи розширеного відтворення. Воно включає розробку фінансової стратегії та прогнозування фінансової діяльності.
Фінансова стратегія включає визначення довгострокових цілей фінансової діяльності та вибір найефективніших способів їх досягнення. Цілі фінансової стратегії мають бути підпорядковані загальній стратегії розвитку і спрямовані на максимізацію ринкової вартості підприємства.
Період реалізації стратегії залежить від ряду факторів, до основних з яких відносяться динаміка макроекономічних процесів, тенденції розвитку вітчизняного і світових фінансових ринків, галузева приналежність і специфіка виробничої діяльності підприємства, фактори ризику.
Відповідно до фінансової стратегією визначається фінансова політика підприємства за конкретними напрямами фінансової діяльності: податкового, амортизаційної, дивідендної, емісійному і т. д. [1]
Перспективне планування являє собою передбачення можливих змін і розробку альтернативних фінансових показників і параметрів, використання яких дозволяє визначити один з варіантів фінансового розвитку з урахуванням спрогнозованих тенденцій.
У свою чергу, прогноз є результатом аналізу та узагальнення інформації з наступним моделюванням варіантів розвитку ситуації та фінансових показників. При цьому передбачається, що основні параметри, показники діяльності підприємства відносно стабільні на досить тривалих часових проміжках.
На основі отриманих в результаті перспективного планування прогнозів звіту про прибутки і збитки, руху грошових коштів, бухгалтерського балансу оцінюється фінансове становище підприємства на кінець планованого періоду.
Виходячи з прогнозованих прибутків і збитків, розраховується величина очікуваного прибутку. За методом В«витрати - обсяг - прибуток В»(CVP - аналіз), визначаються обсяги продажів продукції, що забезпечують беззбитковість виробництва; розміри бажаного прибутку. Ство...
