ка ринку стають менш важливі для банків, що знижує конкуренцію та підвищує ставки по кредитах; з іншого боку, нові банки можуть з легкістю прийти на ринок, конкуренція підвищується, ставки по кредитах знижуються. Результат залежить від того, яка тенденція домінує на ринку.
. 3 Філіальна мережа
Виробничо-організаційна модель досконалої конкуренції передбачає ідентичність банків, що пропонують однорідні продукти. У реальності банки відрізняються один від одного, наприклад, репутацією, набором пропонованих продуктів і послуг, а також екстенсивністю і розташуванням філіальної мережі. Філіальна мережа найважливіша характеристика банків, яка відрізняє їх один від одного. Банки можуть конкурувати за цінами, знижуючи свої ставки за кредитами або депозитами, або вони можуть конкурувати неціновими методами, а саме розташуванням філій, отримуючи тим самим переваги перед унітарними банками. Філіальна мережа традиційно розглядається як один із способів, за допомогою якого банки отримують ринкову владу, захоплюючи всіх або більшу частину клієнтів на певній території, що зменшує або взагалі усуває необхідність цінової конкуренції. Філії можна також розглядати як бар'єр на вхід в галузь, оскільки їх створення вимагає великих початкових витрат.
Згідно виробничо-організаційного підходу, конкуренція на увазі наявність безлічі невеликих унітарних банків, без філій. Передумова про наявність філіальної системи може поміняти цей результат. Allen і Gale (2000) показали, що невелика кількість великих банків з розгалуженою філіальною мережею може привести до конкурентного результату, чого не можна сказати про унітарну банківську систему з істотними витратами заміни кредитної організації: банк з великою філіальною мережею НЕ експлуатуватиме клієнтів пов'язаних довгостроковими відносинами з банком.
Ключовим фактором, що впливає на цей результат, є витрати заміни кредитної організації або витрати переходу з одного банку в інший, які несуть клієнти у разі переходу з одного банку в інший. Логіку моделі досить наочно проілюструвати в рамках двухперіодне моделі розподілу клієнтів по банках. У даній моделі розглядається поведінка банків та їх потенційних вкладників протягом двох етапів. На першому етапі перед банками стоїть завдання залучення клієнтів, а перед клієнтами, відповідно, - вибір банку. На другому етапі клієнти вирішують: залишитися на обслуговуванні в раніше вибраному банку або замінити банк. Очевидно, що якщо витрати заміни кредитної організації досить високі, то клієнти виявляються пов'язаними довгостроковими відносинами з раніше обраним банком. Ефект довгострокових відносин змінює характер конкуренції на другому етапі і дозволяє банкам призначати монопольні ціни.
Одночасно слід зазначити, що на першому етапі банки нестимуть тимчасові втрати, здійснюючи додаткові витрати на залучення клієнтів, яких вони будуть експлуатувати на другому етапі. Можна припустити, що при досконалої конкуренції в стані рівноваги рента другого періоду буде розтрачуватися на покриття збитків першого періоду. Неважко помітити, що такий підхід до визначення умов рівноваги відрізняється від стандартного, заснованого на системі цін, що формуються відповідно з граничними витратами. Так що більш вірогідною представляється ситуація, в якій фактор витрат заміни кредитної організації буде приводити до дуже складного неконкурентною рівноваги.
Відповідно до моделі Allen і Gale ставка за депозитами є визначеним параметром, і з позиції споживачів банки відрізняються тільки якістю наданих ними послуг. Якщо відносини банків та їх клієнтів обмежені в межах деякої територіальної одиниці (міста, регіону тощо), то рівновагу, устанавливающееся в такій системі, володітиме вищеописаними властивостями. При відсутності у клієнтів апріорної інформації про якість банківського обслуговування і відносно високих витратах заміни кредитної організації банки будуть вести себе як монополісти, і пропонувати найнижчий рівень послуг, на який тільки погодяться депозитори. При цьому такий стан дійсно буде мати властивості рівноваги зважаючи на відсутність у банків стимулів відхилятися від даного типу поведінки: відхиляється банк зможе переманити вкладників своїх конкурентів тільки в тому випадку, якщо запропонує їм дуже високе (і занадто дороге для себе) якість обслуговування, здатне компенсувати витрати заміни кредитної організації.
Однак, якщо припустити, що економіка складається з декількох територіальних одиниць і в кожному періоді з яких-небудь причин частина депозиторів змушена мігрувати з одного міста в інше, то ситуація може якісно змінитися, якщо також допустити можливість існування банків з філіальною структурою. Банк, що має підрозділи в різних містах, буде зацікавлений у деякому підвищенні якості послуг у всіх своїх філіях з метою залучення депозитор...
