тавок, але збільшення кількості відвантажень сильно збільшує кінцевий обсяг виручки, а, отже, виявляється позитивним моментом при впливі на відносні та абсолютні показники діяльності фірми.
Відразу після укладення угоди (як правило, протягом 3 днів) банк переводить на рахунок постачальника від 80% від суми боргу, а іншу частину - від 20% за вирахуванням відсотків за кредит та комісійної винагороди перераховують після інкасації заборгованості.
Ставка відсотка за кредит не відрізняється від звичайної ставки за короткостроковими кредитами - 18% річних, а розмір комісійної винагороди становить від 3% від суми боргу.
Комісійна винагорода являє собою плату за послуги банку, які складаються в аналізі та оцінці вимог постачальника до замовників (боржникам), контроль за здійсненням платежів, перекладі отриманих коштів на рахунок постачальника, та інші послуги, які передбачені факторинговим угодою. На відміну від платежів за відсотками за кредит комісійну винагороду, як і оплата інших послуг, обкладається ПДВ.
Розглянемо факторингову операцію, яка вигідна для ВАТ «НК Роснефть», оскільки прискорює обіг коштів і не вимагає при цьому значних витрат.
Загальна сума проблемної заборгованості складає 485 млн. руб., банк з факторингового угодою надасть 80% (тобто 388 млн. руб.), а суму боргу вдасться стягнути через 98 днів, то при комісійній винагороді в розмірі 3% витрати постачальника складуть:
а) проценти за кредит:
* 18 * 98/365 * 100=19 млн. руб.
б) комісійну винагороду:
* 3%=15 млн. руб.;
в) разом: 19 + 15=34 млн. руб.
Додатковий приплив коштів складе 485 - 34=451 млн. руб.
Застосування даної операції призведе до позитивного ефекту за такими параметрами:
прискорення оборотності дебіторської заборгованості;
зростання рентабельності оборотних активів;
зростання фінансової стійкості (скорочення витрат за банківськими кредитами).
Ефективне управління дебіторською заборгованістю відноситься до важливим і необхідним умовам подальшої успішної роботи організації, оскільки воно безпосередньо створює передумови для швидкого зростання бізнесу та зростання фінансових можливостей підприємства. Прискорюється існуючий товарообіг, далі акумулюються вільні грошові кошти, вчасно погашаються необхідні рахунки, організація може оплатити кредиторську заборгованість у той же самий момент, що і конкуренти. Фінансова стійкість ВАТ «НК Роснефть» зміцниться, оскільки скоротитися кредитний ризик, який пов'язаний з оплатою дебіторів.
. Наступним важливим заходом є оптимізація рівня витрат нафтової компанії. Скорочувати витрати планується в трьох напрямках:
операційні витрати;
капітальні витрати;
неконтрольовані витрати.
Операційні витрати передбачається скоротити за рахунок зменшення витрат на послуги та матеріали, використовувані у виробництві.
Серед неконтрольованих витрат особливу увагу планується приділити витратам на транспортування і податки.
Одним з основних пропозицій буде оптимізація рівня оборотних коштів шляхом їх нормування.
Запропонована політика нормування оборотних коштів включає в себе:
. Розробку та впровадження комплексної автоматизації за розрахунками оптимальної величини нормативів оборотних коштів.
. Науково обгрунтоване нормування оптимальної величини запасів по кожному виду матеріальних ресурсів.
. Уточнення норм і нормативів оборотних коштів при зміні технології та організації виробництва, зміні цін, тарифів та ін. Показників.
З метою оптимізації величини запасів при нормуванні необхідно враховувати наступні моменти:
. Не включати в нормування МПЗ, що знаходяться на складах без руху більше року, а також ті МПЗ, які перевищують річний термін їх використання.
. Не включати в нормування МПЗ і НЗВ надлишки неефективно використовуваного майна.
Для оптимізації управління запасами можна рекомендувати взяти до відома наступний комплекс заходів по роботі з запасами:
. Нормування запасів по кожному виду матеріальних ресурсів по структурним і функціональним підрозділам і службам підприємства.
. Створення банку даних маловикористовуваних запасів у розрізі функціональних підрозділів.
. Розробити заходи щодо залучення у виробництво та реалізації невикористовувани...
