загалі позбутися значної частини активів.
1.2 Власний капітал і його значення для фінансової стійкості
Для гарантій досить надійного страхового захисту необхідна наявність відповідних засобів, що використовуються для того, щоб здійснювати (оплачувати) фактори виробництва і проводити страхові виплати. Розмежування цих витрат і виплат за часом вимагає достатнього розміру власного капіталу, який гарантує подальше існування страхового підприємства. Спроба досягти цих гарантій можлива при забезпеченні виконання двох компонентів: оптимальної конструкції власного капіталу і достатніми страховими резервами.
До складовим елементам власного капіталу страховика відносяться статутний капітал, резервний фонд, сформований за рахунок прибутку, і нерозподілений прибуток. Крім того, у ряді випадків до власних коштів можна віднести сформовані за рахунок чистого прибутку страховика фонд споживання і фонд нагромадження. Спільним для них є те, що вони вільні від будь-яких зовнішніх зобов'язань, тому в зарубіжній практиці їх прийнято називати вільними резервами »або резервом платоспроможності» (маржею).
Власний капітал формується з двох джерел: внесків засновників і прибутку, одержуваної в результаті діяльності страховика, і відображаються в I розділі пасиву балансу. Для цілей забезпечення фінансової стійкості величина вільних резервів повинна бути тим більшою, чим більше обсяг операцій страхової організації. При цьому залежно від характеру та динаміки операцій в якості їх обсягу приймаються: по страхуванню життя величина технічних резервів, за іншими видами страхування або обсяг надійшли страхових внесків, або середня за ряд років сума страхових виплат. Вільні резерви можна визначити також як різниця між активами страховика і сумою його зобов'язань, основну частину яких складають страхові резерви.
Формування власного капіталу здійснюється шляхом внесення внесків засновників і подальшого поповнення з прибутку від страхової діяльності, доходів від інвестування коштів, а також шляхом збільшення частки засновників і додаткового випуску акцій (емісія).
Статутний капітал страхової організації формується з внесків у грошовій формі його учасників-засновників за рахунок індивідуального внеску (приватна компанія) або за рахунок групового вкладення членами акціонерного товариства.
Відповідно до вимог бухгалтерської звітності в структурі власного капіталу виділяють додатковий капітал. Джерелом утворення додаткового капіталу є: кошти, отримані в результаті переоцінки об'єктів основних активів; емісійний дохід, отриманий в результаті розміщення акцій; кошти, безоплатно переданих іншими організаціями.
Іншим складовим елементом власного капіталу є так званий резервний капітал. Методика формування резервного капіталу страхової організації не несе галузевої специфіки, а відповідає загальним принципам організації господарської діяльності підприємств. Він не протистоїть ніяким фінансовим зобов'язанням і є доповненням до статутного капіталу. Резервний капітал створюється відповідно до законодавства та установчих документів. На його формування використовується частина прибутку до досягнення ним певного розміру статутного капіталу. Резервний капітал за певних обставин може бути використаний на покриття невиробничих втрат і збитків, а також для погашення облігацій суспільства і викупу акцій товариства у разі відсутності інших засобів. Цей резерв страховика, який витрачається в разі недостатності коштів відповідних фондів на внутрішньогосподарські розрахунки. Така ситуація може скластися в збиткові для страхової організації роки. Формування та використання цього резерву засновано на законодавстві про акціонерні товариства. Крім внесків акціонерів, резерви капіталу можуть створюватися також за рахунок того, що власники підприємства відраховують страховику кошти в розмірі, що перевищує розмір заявленого статутного капіталу. У вітчизняній практиці такі резерви прийнято називати резервними фондами. Це можуть бути спеціальні засоби, що використовуються в певних цілях. Однак ці запаси, як правило, можуть створюватися і за рахунок випуску нових акцій, якщо їх емісійний курс вище номінальної вартості. Різниця (за вирахуванням витрат по випуску акцій) відраховується до резервного фонду.
Інший вид резервів являє собою так звані відрахування від прибутку в резервний фонд. Це кошти, отримані в результаті власної діяльності страховика, які до того ж вже піддавалися обкладанню податками. За рахунок відрахувань від чистого прибутку страховика формуються фонд споживання і фонд нагромадження. Визнання їх власними резервами викликає сумнів, оскільки вони мають цільове призначення, що не відноситься до власне страхової діяльності. Разом з тим, враховуючи, що ці кошти не пов'язані будь-яким...
