сті (роботи, послуги). Це не дивно: адже без сировини і матеріалів, а іноді - і без покупних напівфабрикатів в принципі неможливо здійснення процесу виробництва. Те ж саме стосується торгівлі: щоб щось продати, потрібно спочатку це щось купити [7, c.127].
Підприємства, що виконують роботи та надають послуги, набувають у постачальників обладнання, витратні матеріали, інструмент, і т.д. Серед інших витратних грошових потоків за основним видом діяльності можна виділити наступні: виплата заробітної плати працівникам підприємства, платежі до бюджету і позабюджетні фонди, відрахування на соціальну сферу, сплата відсотків за користування кредитними коштами, та ін.
Що стосується грошових потоків з інвестиційної діяльності підприємства, то вони являють собою надходження і витрачання грошових коштів, пов'язаних з придбанням або продажем довгострокових активів підприємства, а також з доходами від зроблених раніше інвестицій. Слід зазначити, що, оскільки при успішному перебігу бізнесу підприємство прагне до розширення і модернізації виробничих потужностей, то ведення інвестиційної діяльності може призвести (і, як правило, призводить) до тимчасового відтоку грошових коштів підприємства.
Основний прибутковий грошовий потік по даному виду діяльності - це надходження грошових коштів від реалізації основних засобів і нематеріальних активів. Хоча в більшості випадків такі операції здійснюються не дуже часто, вступ за ним грошових коштів буває досить значним. Серед інших прибуткових грошових потоків можна відзначити дивіденди, відсотки та інші доходи від довгострокових фінансових вкладень підприємства, повернення основних сум фінансових вкладень, та ін.
Основним витратним грошовим потоком з інвестиційної діяльності підприємства є придбання основних засобів і нематеріальних активів. Для виробничого підприємства наявність основних засобів є обов'язковою умовою для здійснення своєї діяльності: адже основні засоби - це обладнання, будівлі та споруди, пристрої та механізми, транспортні засоби, верстати і т.д. Що стосується нематеріальних активів, то для здійснення одних видів діяльності необхідно наявність спеціальних дозволів (ліцензій), для інших - наявність авторських прав, для третіх - наявність прав на користування земельними ресурсами, і т.д., і все це, як відомо, належить до нематеріальних активів, які купуються за гроші. Серед інших витратних грошових потоків по даному виду діяльності можна відзначити капітальні вкладення, що представляють собою сукупність витрат на відтворення основних фондів підприємства, на їх модернізацію, реконструкцію, технічне переозброєння, на придбання обладнання та транспортних засобів, та ін., А також фінансові вкладення (придбання акцій, облігацій, цінних паперів, вклади в статутні капітали інших підприємств, та ін.) [2, c.345].
Що стосується фінансової діяльності підприємства, то її основне призначення - збільшення суми грошових коштів, наявних у розпорядженні підприємства, для фінансового забезпечення його основної і інвестиційної діяльності.
Головним прибутковими грошовим потоком підприємства по фінансовій діяльності є отримання кредитів і позик (короткострокових або довгострокових). Залучені кошти підприємство може отримувати у банках або інших фінансово-кредитних організаціях, а також в інших суб'єктів господарювання. Іншими прибутковими грошовими потоками по даному виду діяльності є: надходження цільового фінансування, надходження від емісії цінних паперів (якщо підприємство має право здійснювати подібну діяльність), та ін.
Основним витратним грошовим потоком по фінансовій діяльності підприємства, є повернення отриманих раніше кредитів і позик. Якщо на підприємстві належним чином поставлені процеси фінансового планування, то навіть такий солідний відтік грошових коштів проходить практично безболісно. Виплата дивідендів від отриманого прибутку також відноситься до видаткових грошовим потокам по фінансовій діяльності підприємства. Характерною особливістю цього потоку є те, що він має місце бути хоча й регулярно, але, як правило, з великими перервами (наприклад, раз на квартал, або раз на рік) [18, c.565].
Класифікація грошових потоків дозволяє спростити їх аналіз та більш повно відобразити їх вплив на фінансове становище організації.
Управління грошовими потоками є важливим фінансовим важелем забезпечення обороту капіталу підприємства. Прискорюючи за рахунок ефективного управління грошовими потоками оборот капіталу, підприємство забезпечує зростання сум генерується в часі прибутку.
Таким чином, управління грошовими потоками можна розглядати як процес прийняття рішень, які повинні забезпечувати ефективне функціонування підприємства.
Управління грошовими потоками передбачає вирішення таких за...
