тоді, коли вартість, вивільнена в одного економічного суб'єкта, якийсь час не може вступити в новий відтворювальний цикл, використовуватися в господарських угодах. Завдяки кредиту ця вартість переходить до іншого суб'єкта, що відчуває тимчасову потребу в додаткових коштах, і таким чином продовжує функціонувати в рамках відтворювального процесу. Виникнення кредитних відносин передбачає певний рівень розвитку товарного виробництва і товарного обігу. Так, наприклад, ранні форми кредиту, зокрема лихварський кредит, були безпосередньо пов'язані з кругообігом коштів товаровиробників. Вони обслуговували непродуктивні витрати феодальної знаті, дрібних ремісників і селян. У міру розвитку товарного виробництва кредит все більш пристосовувався до обслуговування промислового і товарного капіталу. Кругообіг промислового капіталу неминуче призводить, з одного боку, до появи тимчасово вільного грошового капіталу, а з іншого - до виникнення тимчасової потреби в додаткових ресурсах. Дозволу цього протиріччя і служить кредит. Вивільнення грошового капіталу обумовлено наступними обставинами.
перше, відбувається поступове «зношення» основного капіталу. У проміжку між частковою амортизацією і повним відновленням основного капіталу частина його вартості осідає у вигляді тимчасово вільного грошового капіталу.
друге, реалізація товарів за часом не збігається з витратами на купівлю сировини, матеріалів, напівфабрикатів, виплату заробітної плати тощо, тому частина виручки від продажів виступає у формі тимчасово зведеного фінансового капіталу.
третє, у вигляді вільного грошового капіталу виступає частина прибутку, призначеної для капіталізації. Вона щорічно відкладається в грошовій формі до досягнення розмірів, достатніх для придбання нового обладнання та реалізації інвестиційних проектів. За допомогою кредиту ці кошти акумулюються і предоставляются на умовах повернення і за плату іншим виробникам, у яких в силу об'єктивних причин виник тимчасовий недолік капіталу для здійснення безперервного процесу відтворення.
Отже, в умовах високорозвиненого товарного виробництва закономірності руху кредиту визначаються, з одного боку, закономірностями вивільнення вартості в грошовій формі в процесі кругообігу капіталу у товаровиробників, а з іншого - закономірностями використання позиченої вартості в кругообігу капіталу у позичальника . Завершення кругообігу вартості у конкретного позичальника створює грунт для повернення кредиту. В умовах сучасного ринкового господарства на основі кредиту акумулюються не тільки грошовий капітал, що вивільнився в процесі відтворення промислового і товарного капіталу, а й грошові доходи і заощадження різних соціальних груп суспільства, тимчасово вільні кошти держави. Використання зазначених коштів на засадах кредиту також не обмежується обслуговуванням кругообігу промислового і товарного капіталу. Однак закономірності кругообігу цих капіталів зумовлюють особливості руху кредиту у всіх його формах незалежно від того, хто виступає суб'єктом кредитних відносин. Як суб'єктів кредитних відносин виступають кредитор і позичальник. Кредитор - це сторона, що надає позики. На ранніх стадіях розвитку товарного виробництва в якості кредиторів виступали лихварі, з розвитком товарного виробництва - банки. При передачі в позику товарів (у вигляді відстрочки платежу) кредитором виступають товаровиробники. Вони передають в позику не г...
