івнювати їх до власного капіталу.
У першому розділі активу балансу відображаються залишки необоротних активів, по суті іммобілізованих з обороту на тривалий термін.
У другому розділі активу балансу відображаються залишки оборотних активів, які протягом звітного періоду - року - повинні бути в обороті організації. Проте ряд статей даним критерієм не відповідають, тому виключаються зі складу оборотних. Формули, що враховують даний фактор, називаються В«уточнені формулиВ». Перерахуємо таки статті:
1. Дані рядка 216 В«Витрати майбутніх періодівВ» включають суми витрат, вироблених в звітному році, але які підлягають погашенню в наступних звітних періодах віднесенням на витрати виробництва та обігу або інші джерела протягом терміну, до якого вони відносяться:
- витрати на освоєння нових виробництв;
- витрати по нерівномірно виробленому ремонту основних засобів;
- суми витрат на рекламу, підготовку кадрів;
- витрати на оренду приміщень, на підписку тощо
При цьому кошти з обороту вже вилучені і організація не може скористатися ними в поточному періоді в розрахунках з кредиторами
2.Дані рядка 230 В«Дебіторська заборгованість (платежі за якими очікуються більш ніж через 121 місяців після звітної дати) В»відбивають довгострокову заборгованість. Отже, організація не може скористатися цими активами як засобом платежу за поточними зобов'язаннями протягом року, тобто раніше терміну їх повернення. Тому в даній групі дебіторської заборгованості відображається тимчасове заморожування частини власного капіталу організації, що дає підставу для переведення її у необоротні активи.
3.Дані рядка 240 В«Дебіторська заборгованість (платежі по якій очікуються протягом 12 місяців після звітної дати) В»в частині заборгованості учасників (засновників) за внесками до статутного капіталу відображають неоплачену частину статутного капіталу, тобто заборгованість власників самим собі. Отже, з даної рядку не числиться коштів, реально беруть участь в обороті організації, що служить підставою переведення її при аналізі в склад необоротних активів.
Враховуючи вищевикладене, формула розрахунку коефіцієнта поточної ліквідності прийме вигляд:
В
Коефіцієнт поточної ліквідності характеризує платіжні можливості організації, оцінювані за умови не тільки своєчасних розрахунків з дебіторами і сприятливою реалізації готової продукції, а й продажу при необхідності інших елементів матеріальних оборотних коштів. Він показує скільки рублів на оборотних активах припадає на один карбованець поточних зобов'язань і характеризує очікувану оплатним організації на період, рівний середньої тривалості одного обороту всіх оборотних коштів.
Значення коефіцієнта залежить від тривалості виробничого циклу, структури запасів і витрат і ряду інших чинників. Рекомендованим для нього вважається умова: 1 ≤ До лт ≤ 2. Нижня межа обумовлена ​​тим. Що оборотних коштів має бути достатньо для покриття своїх короткострокових зобов'язань. Однак перевищення оборотних активів над короткостроковими зобов'язаннями більш ніж у два рази свідчить про нераціональне вкладення організацією своїх коштів і не ефективному їх використанні.
Значення нормативних коефіцієнтів поточної ліквідності організації визначається особливостями галузі, формою розрахунків за товари та послуги. Тривалістю виробничого циклу, структурою запасів товарно-матеріальних цінностей.
Прийнятними для міжнародної та російської практики в більшості галузей вважається значення До лт від 1,3 до 1,7, що забезпечує безперебійність виробництва і реалізації продукції.
Коефіцієнт критичної ліквідності До кл або проміжний коефіцієнт покриття:
В
У чисельник при розрахунку До кл включаються оборотні активи за мінусом запасів. Таким чином, величина ліквідних коштів у чисельнику відображає прогнозовані платіжні можливості організації за умови своєчасного проведення розрахунків з дебіторами.
Рекомендоване значення коефіцієнта критичної ліквідності: До кл ≥ 1. При цьому, якщо відношення поточних активів і короткострокових зобов'язань нижче, ніж 1:1, то можна говорити про високий фінансовий ризик, пов'язаний з тим, що організація не в змозі оплатити свої рахунки. Співвідношення 1:1 припускає рівність поточних активів і короткострокових зобов'язань. Але беручи до уваги різну ступінь ліквідності активів, можна з упевненістю говорити, що не всі активи будуть реалізовані в терміновому порядку, а отже, і в даній ситуації виникає загроза фінансової стабільності організації. Якщо ж значення коефіцієнта досягає 1,4-1,6, то організація своєму розпорядженні достатній обсяг вільних ресурсів, сформованих за рахунок власних джерел, що розглядається як вища ступінь забезпеченості організації ліквідними ресурсами.
Коефіцієнт абсолютної ліквіднос...
