Реферат Великі корпорації та інноваційний процес

Тема: Курсовые обзорные

;

інвестиційну (придбання, погашення або інше розміщення цінних паперів, які не є грошовими еквівалентами, та інших активів, які приносять дохід тривалий час, а також позичання грошей та їх інкасування).

Для поточної практичної діяльності в будь-якому з цих видів потрібні грошові кошти, перебої з якими можуть привести до серйозних проблем (табл.1).

Відсутність коштів у потрібний момент означає невиплату заробітної плати, неповернення кредитів, збої під взаєморозрахунки з партнерами, несвоєчасну сплату податків та інших обов'язкових платежів, що тягне за собою соціальну напруженість, фінансові санкції, втрату упущеної вигоди і погіршення іміджу в діловому середовищі. Організація може порівняно довго існувати без прибутку, але без грошових коштів вона існувати не може.

В якості функцій корпоративних фінансів можна виділити:

формування і використання капіталу;

формування і використання прибутку (доходу);

рух грошових коштів (грошові потоки).

Названі функції тісно пов'язані з відтворювальним процесом, його безперервністю. Ефективне управління корпоративними фінансами, що реалізує всі три функції, покликане вирішувати протиріччя, що виникають в процесі діяльності корпорацій між її стратегічними цілями і фінансовими можливостями.

Таблиця 1 - Складові грошового потоку

Приплив грошових коштів

Відтік грошових коштів

Основна діяльність

виручка від реалізації продукції, робіт, послуг

платежі за рахунками постачальників і підрядників

погашення дебіторської заборгованості

виплата зарплати

надходження від продажу бартеру

відрахування до бюджету і позабюджетні фонди

аванси, отримані від покупців

сплата відсотків за кредит